Suku bunga bank. Tingkat pembiayaan kembali Bank Sentral Federasi Rusia. Hubungan antara key rate dan refinancing rate

Tingkat pembiayaan kembali (key rate) Bank Sentral Federasi Rusia saat ini adalah 7,75% (berlaku mulai 17 Desember 2018 hingga sekarang)

Tingkat pembiayaan kembali– ini adalah cara lain untuk memasok uang ke bank lain. Bank Sentral Rusia meminjamkan uang kepada bank komersial dan lainnya lembaga keuangan, dan mereka, pada gilirannya, memberikan pinjaman kepada warga negara biasa (perorangan) dan berbagai perusahaan dan organisasi ( badan hukum).

Dalam praktiknya, hal ini terlihat seperti ini: bank komersial dapat mengambil dari Bank Sentral, katakanlah, satu juta dolar. Setelah satu tahun, ia wajib mengembalikan sejumlah satu juta ke bank sentral uang Amerika+ bunga yang diperoleh selama ini pada tingkat pembiayaan kembali yang sama. Selama tahun ini, bank komersial meminjamkan uang kepada masyarakat dan organisasi dengan tingkat bunga yang lebih tinggi daripada tingkat pembiayaan kembali - dan menghasilkan keuntungan. Penduduk menerima pinjaman Bank pusat tidak ada ruginya juga - semua orang tampak bahagia.

Secara angka, ini mungkin terlihat seperti ini: katakanlah tingkat refinancing adalah 10% (Anda dapat mengetahui tingkat pastinya hari ini di akhir artikel). Bank meminjam sejumlah uang dari Bank Sentral Rusia sebesar 10% per tahun, dan kemudian memberikan uang tersebut kepada warga biasa, misalnya, sebesar 18% per tahun. Para bankir mengantongi selisih yang dihasilkan.

Mengapa Bank Sentral negara tidak meminjamkan uang langsung kepada masyarakat?

Bank Sentral hanya bekerja dengan jumlah yang besar, bukan jutaan, melainkan puluhan dan ratusan juta dolar yang beredar di sana. Sederhananya, “bukanlah urusan raja untuk memberikan pinjaman kepada setiap wanita tua.”

Ternyata bank bertindak sebagai perantara, tetapi ini bahkan menguntungkan kita, karena organisasi perbankan memiliki struktur yang luas dengan ratusan kantor dan ATM di seluruh negeri, yang memungkinkan warga biasa menemukan cabang terdekat dari rumah mereka dan menerima kebutuhan mereka. jasa keuangan.

Bisakah bank komersial mendapatkan uang lebih banyak dan lebih murah dari Bank Sentral, dan menyalurkan pinjamannya dengan harga lebih tinggi?

Secara kasar, ya, bisa. Tapi tidak sama sekali perbedaan besar Bank komersial mereka tidak dapat memasang – namun ada persaingan!

Jika Anda “merobek tiga kulit”, nasabah akan lari ke bank lain. Dan kamu akan tetap bersama jumlah negara uang, tetapi Anda harus mengembalikannya!

Oleh karena itu, sebagai aturan, suku bunga pinjaman di lembaga kredit yang berbeda tidak jauh berbeda.

Benar, ada pengecualian terhadap aturan di sini. Ini tentang HAI organisasi kredit, yang bergerak di toko-toko besar, serta peminjaman menggunakan kartu yang dikirim melalui pos. Contoh organisasi tersebut: Bank Kredit Rumah, Standar Rusia, Bank OTP, Bank Alfa, Kredit Renaissance dan lain-lain. Suku bunga dalam kasus seperti itu bisa mencapai 30-70%. Hal ini dicapai melalui aspek psikologis perilaku manusia, serta level rendah literasi keuangan.

Dari mana tingkat refinancing spesifiknya berasal?

Tingkat refinancing ditentukan berdasarkan situasi ekonomi saat ini di negara tersebut dan. Jika tingkat inflasi naik, bank sentral menaikkan tingkat refinancing. Jika tingkat inflasi menurun, Bank Sentral menurunkan tingkat refinancing.

Biasanya terlihat seperti ini: ketika tingkat refinancing rendah, pinjaman tersedia. Suku bunga pinjaman turun dan masyarakat bersedia menariknya. Tentu saja, Anda harus membayar lebih sedikit, maka meminjam uang itu menguntungkan. Anda dapat membeli banyak barang dan melunasinya sedikit demi sedikit.

Bahkan lebih baik untuk bisnis. Semakin banyak uang yang mereka tarik ke dalam bisnis mereka dan semakin murah uang tersebut, semakin banyak barang yang dapat mereka produksi dan semakin banyak pendapatan yang akan mereka terima.

Akibatnya, ketika orang mempunyai banyak uang, maka akan ada lebih banyak pembelian, akibatnya harga barang biasanya menjadi lebih mahal. Orang-orang mulai membersihkan semuanya dari rak. Barang tidak cukup untuk semua orang dan penjual mulai menaikkan harga. Seiring dengan itu, inflasi mulai meningkat.

Izinkan saya mengingatkan Anda kapan periode yang berbeda kali ini, dengan jumlah uang yang sama, Anda dapat membeli produk yang sama dalam jumlah yang berbeda.

Level tinggi inflasi mempengaruhi kesejahteraan masyarakat. Semakin tinggi inflasi, maka semakin rendah tingkat kesejahteraan masyarakat dan semakin tidak puasnya mereka. Dan ini sudah menjadi ancaman bagi pemerintah negara tersebut, karena masyarakat yang tidak puas dapat memberontak dan memilih penguasa lain.

Itu sebabnya, tingkat pembiayaan kembali bertindak sebagai alat tertentu untuk mempengaruhi tingkat inflasi di suatu negara. Untuk mengurangi inflasi, tingkat refinancing dinaikkan. Apa yang membuat pinjaman lebih mahal? Menjadi tidak menguntungkan dan mahal bagi masyarakat untuk mengkonsumsinya, yang pada akhirnya mempengaruhi daya beli mereka.

Orang-orang mempunyai lebih sedikit uang dan orang-orang mulai mengeluarkan uang lebih sedikit. Dana yang diperoleh hanya digunakan untuk hal-hal yang penting saja. Kita harus meninggalkan makanan lezat dan gadget bermodel baru. Karena itu, penjualan di toko-toko turun dan penjual mulai menurunkan harga barang. Semua ini mengarah pada penurunan inflasi.

Tingkat refinancing dan perpajakan

Perlu dicatat bahwa selain kasus-kasus yang tercantum di atas, tarif refinancing juga diterapkan dalam perpajakan.

• Secara khusus, penghasilan dikenakan pajak atas penghasilan yang melebihi tingkat pembiayaan kembali + 5 poin persentase. Misalnya, jika Anda membuka deposito sebesar 15 persen per tahun, dan tingkat refinancing adalah 10%, maka untuk menghitungnya, kita tambahkan 5 hingga 10 dan dapatkan 15% yang sama. Artinya, tidak ada pajak yang dikenakan atas pendapatan simpanan, tetapi jika Anda kemudian membuka simpanan baru sebesar 16% per tahun dengan tarif refinancing yang sama, maka Anda harus membayar pajak sebesar 35% atas 1% dari pendapatan yang diterima pada depositnya.
• Selain itu, tingkat pembiayaan kembali membantu menentukan jumlah kompensasi yang wajib dibayarkan pemberi kerja kepada karyawan jika terjadi keterlambatan gaji, pembayaran liburan, atau uang yang harus dibayar pada saat pemecatan.Menurut undang-undang, pemberi kerja wajib mengganti jumlah yang harus dibayar + kompensasi moneter dalam jumlah tidak kurang dari 1/300 tarif yang ditetapkan pembiayaan kembali untuk setiap hari jatuh tempo.
• Dan terakhir, tingkat refinancing digunakan untuk menentukan denda bagi orang yang berhutang pajak dan berbagai biaya. Untuk melakukannya, gunakan rumus berikut:

Perubahan tingkat refinancing dari tahun 1992 hingga saat ini:

Kesimpulan

Kami berharap artikel kami membantu menjawab pertanyaan Anda: Berapa tingkat refinancing Bank Sentral Federasi Rusia dan mengapa diperlukan? Dan jika Anda masih memiliki pertanyaan, Anda dapat menanyakannya di bawah di komentar.

Berapa suku bunga utama Bank Sentral Federasi Rusia hari ini di tahun 2018? Berapa “suku bunga utama” Bank Sentral Federasi Rusia? Tempat melihat tabel ringkasan berdasarkan nilai tarif kunci Bank Rusia? Bagaimana penurunan suku bunga utama mempengaruhi pinjaman dan simpanan? Apa yang perlu diketahui oleh pebisnis dan akuntan tentang suku bunga utama? Kami akan menjawab pertanyaan utama dan menyediakan satu tabel dengan tarif.

Nilai tarif utama hari ini

Suku bunga utama adalah suku bunga operasi utama Bank Rusia untuk mengatur likuiditas sektor perbankan. Indikator ini dianggap sebagai indikator kebijakan moneter. Konsep “key rate” diperkenalkan oleh Bank Rusia pada 13 September 2013. Dan mulai 1 Januari 2016, Bank Rusia menyamakan tingkat refinancing dengan nilai suku bunga utama (arahan Bank Rusia tanggal 11 Desember 2015 No. 3894-U). Suku bunga utama Bank Sentral Federasi Rusia saat ini ditunjukkan pada tabel (menurut tahun):

Juga di situs web Bank Sentral Federasi Rusia Anda selalu dapat menemukan suku bunga utama resmi hari ini. Informasi ditampilkan pada halaman rumah Bank pusat:

Banyak orang yang cukup sering menjumpai berbagai berita tentang key rate di televisi, radio atau di Internet. Jadi, misalnya, di Akhir-akhir ini Apakah semakin banyak berita tentang Bank Sentral Federasi Rusia yang memangkas suku bunga utamanya? Namun bagaimana kita harus melakukan pendekatan terhadap hal ini? Apakah ini baik atau buruk? Banyak orang tidak memikirkan hal ini dan percaya bahwa tren penurunan suku bunga tidak mempengaruhi kehidupan mereka dengan cara apapun. Tapi benarkah demikian?

Jika kenaikan atau penurunan suku bunga utama tidak begitu penting bagi masyarakat awam, lalu mengapa berita tentang pertemuan Bank Sentral Federasi Rusia berikutnya mengenai masalah perubahan suku bunga utama menempati baris teratas? Kami akan membicarakan hal ini lebih lanjut dan memberikan contoh dampak besaran suku bunga utama tidak hanya terhadap warga negara biasa, tetapi juga terhadap dunia usaha.

Bagaimana Bank Sentral Federasi Rusia mengubah nilai suku bunga utama

Hanya regulator, Bank Rusia (Bank Sentral Federasi Rusia), yang berhak menaikkan atau menurunkan suku bunga utama. Untuk tujuan ini, pertemuan khusus diadakan di mana komisi memutuskan kemungkinan penyesuaian suku bunga utama saat ini. Berdasarkan hasil pertemuan tersebut, Bank Sentral Federasi Rusia mengeluarkan siaran pers tentang keputusan yang dibuat yang dipublikasikan di situs web Bank Sentral. Suku bunga utama dikurangi atau dinaikkan sebesar “basis poin”. Oleh karena itu, dalam data resmi biasanya digunakan singkatan “bp”.

DI DALAM siaran pers resmi, sebagai suatu peraturan, prasyarat untuk membuat keputusan tertentu mengenai tingkat pembiayaan kembali utama dijelaskan secara rinci. Misalnya, dalam siaran pers tertanggal 15 September 2017, Bank Sentral Federasi Rusia mengumumkan penurunan suku bunga utama sebesar 0,5 poin persentase menjadi 8,5%. Dijelaskan bahwa faktor-faktor berikut dipertimbangkan dalam pengambilan keputusan ini:

• dinamika inflasi;
• kondisi moneter;
• aktivitas ekonomi;
• risiko inflasi.

Pada tanggal 27 Oktober 2017, Bank Sentral terus menurunkan suku bunga utama dan menurunkannya menjadi 8,25 persen. Bank Sentral mencatat pertumbuhan ekonomi yang berkelanjutan dan peningkatan ekspektasi inflasi. Bank Sentral bermaksud untuk terus beralih dari kebijakan moneter yang cukup ketat ke netral.

Mengapa para bankir menganalisis indikator-indikator ini? Misalnya, bagaimana aktivitas ekonomi dan inflasi di suatu negara berhubungan dengan besarnya suku bunga acuan? Hal ini akan dibahas lebih lanjut.

Kalender pertemuan Bank Sentral Federasi Rusia mengenai suku bunga utama dapat ditemukan di situs web Bank Rusia. Itu diposting di tautan ini. Misalnya, pertemuan suku bunga berikutnya diharapkan terjadi pada 27 Oktober 2017.

Suku bunga utama: pinjaman dan deposito

Suku bunga utama adalah tingkat dimana Bank Sentral dapat memberikan pinjaman kepada bank komersial. Selain itu, pada tingkat suku bunga utama, Bank Sentral siap menerima uang dari bank untuk disimpan. Mari kita jelaskan pertanyaan-pertanyaan ini secara lebih rinci.

Pinjaman

Dari sudut pandang praktis, bank komersial tidak dapat mengambil uang dari Bank Sentral dan mengeluarkannya dalam bentuk pinjaman kepada masyarakat atau bisnis, karena Bank Sentral Federasi Rusia hanya dapat mengeluarkan uang dengan suku bunga utama untuk jangka waktu yang singkat. waktu - 7 hari. Pada saat yang sama, misalnya, pinjaman hipotek– jangka panjang dan diterbitkan selama beberapa tahun. Oleh karena itu, untuk memberikan pinjaman, bank harus memiliki sumber pembiayaan lain (misalnya dana sendiri). Namun, jika kesempatan bank untuk memperoleh uang dari sumber lain terhenti, maka bank tersebut akan meminta bantuan Bank Sentral.

Oleh karena itu, penyesuaian terhadap suku bunga utama Bank Sentral mempengaruhi perubahan suku bunga yang ditawarkan bank (termasuk hipotek) kepada masyarakat. Dan jika suku bunga utama diturunkan, maka ini merupakan sinyal untuk menurunkan suku bunga pinjaman bank. Dan yang lebih murah dana pinjaman, pada gilirannya, akan memungkinkan industri untuk berkembang lebih aktif dan meningkatkan permintaan pinjaman konsumen dan hipotek di antara warga negara.

Baru-baru ini, suku bunga utama telah diturunkan secara bertahap. Jadi misalnya pada 19 September 2016 besarnya 10 persen per tahun, maka setahun kemudian (per 18 September 2017) key rate turun menjadi 8,5 persen (lihat tabel di atas).

Seiring dengan suku bunga utama, bank komersial menurunkan suku bunga pinjaman. Misalnya, mulai 1 Juni 2017, Bank Tabungan menurunkan suku bunga pinjaman perumahan untuk pembelian gedung baru, dan mulai 5 Juni, untuk produk hipotek dasar lainnya. Penurunannya sebesar 0,20-0,75 poin persentase. Tercatat bahwa Bank Tabungan mengamati pemulihan yang stabil dalam permintaan hipotek: volume pengajuan sejak awal tahun 2017 telah meningkat dibandingkan periode yang sama tahun 2016.

Berikut contoh lainnya. Bank Rusia memutuskan untuk menurunkan suku bunga utama sebesar 50 basis poin mulai 18 September 2017 menjadi 8,50% per tahun. Dalam kondisi seperti itu, perkiraan suku bunga hipotek untuk gedung baru mulai dari 9 persen per tahun.

Suku bunga utama bukan satu-satunya faktor yang mempengaruhi permintaan di sektor hipotek. Menurunkan suku bunga menciptakan kondisi untuk pembentukan produk yang lebih menarik di pasar pinjaman secara keseluruhan. Namun, faktor pendorong yang kuat dalam membentuk permintaan hipotek secara umum adalah keadaan umum ekonomi, kepercayaan masyarakat terhadap masa depan.

Deposito

Penurunan suku bunga utama menyebabkan penurunan suku bunga deposito. Dan gelombang ini bisa dibenarkan, karena tidak menguntungkan bagi bank untuk menarik simpanan dari individu dan bisnis dengan tingkat bunga yang lebih tinggi.

Maksudnya, ketika seseorang atau suatu organisasi membuka simpanan di suatu bank, pada hakikatnya ia meminjamkan uang kepada bank tersebut untuk jangka waktu tertentu. Untuk ini, bank memberinya pendapatan dalam bentuk bunga tahunan. Mengapa bank harus membayar deposito lebih banyak daripada suku bunga utama, jika pada suku bunga utama bank komersial dapat meminjam uang dari Bank Sentral? Dan dalam jumlah yang cukup besar. Memahami hal ini, bank menerima simpanan dari masyarakat atau bisnis dengan persentase yang lebih rendah daripada suku bunga resmi.

Akan aneh jika bank meminjam uang dari masyarakat dengan suku bunga yang lebih tinggi dari suku bunga utama. Lagi pula, jika suku bunga deposito melebihi suku bunga utama, maka bank akan dirugikan. Misalnya, dengan suku bunga resmi sebesar 8,5 persen, bahkan simpanan yang paling “menguntungkan” pun ditawarkan oleh bank dengan suku bunga lebih rendah.

Jika Anda ditawari untuk membuka deposito dengan suku bunga yang melebihi suku bunga utama, berhati-hatilah. Hal ini setidaknya harus mengingatkan calon investor.

Penurunan suku bunga utama menyebabkan penurunan suku bunga deposito, yang pada gilirannya memaksa masyarakat dan dunia usaha untuk mencari alternatif. deposito bank(deposito).

Suku bunga utama menentukan harga uang bagi bank komersial, dan mereka, pada gilirannya, memberikan pinjaman kepada perusahaan dan individu. Jika Bank Sentral Federasi Rusia menaikkan suku bunga utama, maka uang menjadi lebih mahal, dan hal ini menyebabkan bank-bank komersial menaikkan suku bunga pinjaman dan simpanan untuk masyarakat dan perusahaan.

Dan sebaliknya: Jika Bank Sentral Federasi Rusia menaikkan suku bunga utama, maka akan lebih mahal bagi bank untuk meminjam uang dari Bank Sentral Federasi Rusia. Dan bank menaikkan suku bunga deposito. Dengan cara ini, bank menarik uang dari masyarakat dan dunia usaha dengan persyaratan yang lebih menguntungkan bagi bank tersebut dan investor. Jadi, misalnya, ketika suku bunga acuan melonjak menjadi 17% per tahun saat krisis, bank juga mulai menaikkan suku bunga simpanan. Maka Anda bisa menemukan berita berikut:

Namun, ketika suku bunga utama mulai menurun, suku bunga deposito juga ikut turun.

Suku bunga utama dan inflasi: hubungan

Bank Rusia menggunakan suku bunga utama untuk mempengaruhi inflasi. Rencana Bank Sentral Rusia mencakup inflasi rendah - pada tingkat 4% per tahun. Ekonom regulator menganalisis data dan membuat perhitungan: berapa suku bunga acuan saat ini agar inflasi menurun dan perekonomian dapat berjalan.

Jika suku bunga pinjaman dan simpanan naik, individu dan perusahaan ingin meminjam lebih sedikit—yang berarti membelanjakan lebih sedikit dan berinvestasi lebih sedikit—dan semua orang ingin menabung lebih banyak. Akibatnya, permintaan barang dan jasa menurun, sehingga inflasi pun menurun.

Dan sebaliknya: jika Bank Rusia menurunkan suku bunga utama, uang menjadi lebih murah, suku bunga pinjaman dan simpanan untuk rumah tangga dan perusahaan diturunkan, setiap orang mengambil lebih banyak pinjaman, membelanjakan lebih banyak, berinvestasi lebih banyak, dan menabung lebih sedikit. Hal ini menyebabkan peningkatan permintaan dan percepatan inflasi.

Apakah nilai tukar dolar mempengaruhi nilai tukar utama? Tentu! Perekonomian suatu negara bergantung pada nilai tukar dolar. Keadaan perekonomian terkait dengan pinjaman konsumen. Dan pinjaman dikaitkan dengan suku bunga utama. Lebih lanjut dalam tabel tersebut Anda dapat menelusuri dinamika pertumbuhan dan penurunan inflasi sehubungan dengan perubahan key refinancing rate pada tahun 2015-2017:

Bagaimana tingkat suku bunga utama mempengaruhi bisnis

Perubahan suku bunga utama tidak hanya menyebabkan perubahan kondisi pinjaman dan investasi. Ada sejumlah masalah bisnis yang terkait dengan nilai suku bunga utama. Mari kita bicara tentang mereka. Dalam hal ini, dalam perhitungan kami, kami akan memperhitungkan suku bunga utama yang berlaku sejak 18 September 2017 – 8,5 persen. Oleh karena itu, perlu diingat bahwa Anda mungkin perlu menggunakan angka suku bunga utama yang berbeda dalam perhitungan Anda.

Kompensasi atas keterlambatan pembayaran gaji

Apabila pemberi kerja tidak membayar upah pekerja (tunai hari raya atau uang pemberhentian) tepat pada waktunya, maka pekerja berhak mendapatkan kompensasi atas keterlambatan tersebut. Hal ini diatur dalam Pasal 236 Kode Perburuhan Federasi Rusia. Besarnya ganti rugi atas keterlambatan upah ditentukan dalam perjanjian kerja bersama atau perjanjian kerja. Apabila besarnya ganti rugi tidak ditentukan oleh suatu perjanjian kerja atau kesepakatan bersama, maka dihitung berdasarkan 1/150 dari tarif pokok untuk setiap hari keterlambatan. Kompensasi atas keterlambatan upah dihitung dengan rumus:

Misalkan jumlah tunggakan gaji berjumlah 590.000 rubel. Jangka waktu penundaannya adalah 32 hari. Selama penundaan, suku bunga utama berlaku - 8,50%. Untuk menghitung ganti rugi, tunggakan upah harus dikalikan 1/150 dari tarif utama dan jumlah hari keterlambatan. Dengan demikian, kompensasi untuk setiap hari adalah 10.698,67 rubel. (RUB 590.000 × 8,50% / 150 × 32).

Denda untuk pajak dan premi asuransi

Jumlah denda yang harus dibayar jika terjadi keterlambatan transfer pajak atau kontribusi asuransi ke anggaran tergantung pada besar kecilnya tarif utama. Omong-omong, mulai 1 Oktober, prosedur penghitungan denda pajak (untuk keterlambatan pembayaran pajak dan kontribusi yang ditransfer ke Layanan Pajak Federal) berubah. Jadi, untuk utang yang timbul mulai tanggal 1 Oktober 2017, tarifnya tergantung pada jumlah hari keterlambatan:

• jika terlambat hingga 30 hari-hari kalender inklusif, denda dihitung berdasarkan 1/300 dari tingkat refinancing Bank Sentral, yang sama dengan suku bunga utama;
• dalam hal keterlambatan lebih dari 30 hari kalender: untuk 30 hari pertama berdasarkan tarif 1/300, dan untuk hari-hari berikutnya - berdasarkan tarif 1/150.

Keterlambatan pengembalian pajak dan iuran

Jika Layanan Pajak Federal terlambat mengembalikan kelebihan pembayaran pajak atau premi asuransi, maka otoritas pajak wajib membayar bunga kepada perusahaan atau pengusaha perorangan dengan tarif utama (Pasal 78 Kode Pajak Federasi Rusia). Oleh peraturan umum, mereka harus mentransfer uang ke rekening giro dalam waktu satu bulan setelah mereka menerima permohonan pengembalian kelebihan pembayaran (klausul 6 Pasal 78 Kode Pajak Federasi Rusia). Namun otoritas pajak mungkin tidak memenuhi tenggat waktu ini. Maka Anda perlu menghitung bunga dengan mempertimbangkan key rate menggunakan rumus:

Contoh. Organisasi mengajukan permohonan pengembalian kelebihan pembayaran pajak sebesar 276.000 rubel. Namun, fiskus terlambat mengembalikan kelebihan pembayaran tersebut 22 hari. Akuntan mengajukan permohonan ke Layanan Pajak Federal untuk pembayaran bunga atas keterlambatan pengembalian pajak. Jumlah bunganya adalah 1.414 rubel. (276.000 × 8,5% / 365 hari × 22 hari).

Keuntungan material dari pinjaman

Jika suatu organisasi atau pengusaha perorangan telah mengeluarkan pegawai, pendiri, kepada CEO atau pinjaman kepada orang pribadi lain, maka akuntan perlu menghitung pajak penghasilan pribadi setiap bulan untuk keuntungan materi. Itu muncul jika jumlah bunga pinjaman kurang dari 2/3 dari suku bunga utama (ayat 1, ayat 2, pasal 212 Kode Pajak Federasi Rusia). Pajak penghasilan pribadi harus dipotong dari penghasilan dengan tarif 35 persen (klausul 2 pasal 224 Kode Pajak Federasi Rusia). Dalam hal ini, manfaat materi harus dihitung setiap bulan - pada hari terakhir setiap bulan selama periode penerimaan pinjaman.

Contoh. Pada tahun 2017, organisasi memberikan pinjaman tanpa bunga kepada direktur selama satu tahun. Jumlah pinjaman adalah RUB 900.000. Manfaat materi selama sebulan penuh (Oktober 2017) akan berjumlah 4331,50 rubel. (RUB 900.000 × 2/3 × 8,50% / 365 hari × 31 hari). Pajak penghasilan pribadi akan berjumlah 1.516 rubel. (4331,50 × 35%).

Membekukan akun

Wajib Pajak harus membayar bunga sebesar tarif utama untuk setiap hari kalender pemblokiran ilegal rekening giro suatu organisasi atau pengusaha perorangan (klausul 9.2 Pasal 76 Kode Pajak Federasi Rusia). Katakanlah pada tahun 2017, Layanan Pajak Federal secara ilegal memblokir rekening perusahaan untuk jangka waktu 12 hari. Ada 340.000 rubel di akun yang diblokir. Jumlah bunga untuk pemblokiran akun ilegal adalah 950,13 rubel. (RUB 340.000 × 12 hari × 8,50% / 365 hari).

Bunga atas kewajiban yang terlambat dan kepentingan hukum

Jika pemasok (penjual) atau pembeli melanggar ketentuan kontrak, maka mereka dapat dimintai ganti rugi. Ada tiga jenis kompensasi semacam ini:

• penalti (denda, penalti);
• bunga tunggakan;
• kepentingan hukum karena menggunakan uang.

Dimungkinkan untuk menagih denda dan bunga pada saat yang sama hanya jika para pihak telah menentukan kondisi seperti itu dalam kontrak (Pasal 317.1, 330 dan 395 KUH Perdata Federasi Rusia).

Penalti

Kondisi penalti ditentukan dalam kontrak (Pasal 331 KUH Perdata Federasi Rusia). Dalam lingkungan bisnis, dua jenis hukuman digunakan:

• denda (jumlah tetap atau persentase dari jumlah tersebut);
• bunga atau denda (untuk hari-hari ketika pihak lawan tidak memenuhi kewajibannya berdasarkan kontrak atau melakukan pelanggaran).

Besaran denda dan tata cara perhitungannya ditetapkan dalam kontrak. Paling sering, para pihak menetapkan penalti berdasarkan 1/300 dari tarif utama.

Bunga sudah jatuh tempo

Jika pihak lawan tidak membayar berdasarkan kontrak tepat waktu atau terlambat melunasi utangnya, maka perusahaan atau pengusaha perorangan berhak memungut bunga darinya untuk setiap hari keterlambatan. Tingkat bunga biasanya ditentukan dalam kontrak. Jika besaran bunga tidak ditentukan dalam kontrak, maka besarnya bunga dihitung berdasarkan suku bunga utama untuk periode penundaan. Saat menghitung bunga, jumlah hari sebenarnya dalam satu tahun dan bulan diperhitungkan. Besarnya bunga dihitung dengan rumus:

Kepentingan hukum

Bunga dapat diperoleh selama jangka waktu penggunaan uang jika hal ini secara tegas ditentukan oleh undang-undang atau kontrak. Inilah yang disebut “kepentingan hukum”. Apabila baik undang-undang maupun perjanjian tidak menyatakan kepentingan hukum tersebut, maka tidak mungkin menuntutnya dari pihak lawan. Jika para pihak pada awalnya sepakat untuk tidak membebankan kepentingan hukum, maka hal tersebut tidak tertulis dalam perjanjian. Aturan tersebut telah ditentukan dalam Pasal 317.1 KUH Perdata Federasi Rusia mulai 1 Agustus 2016.

Namun sampai dengan tanggal 1 Agustus 2016, kreditur berhak atas “kepentingan hukum” secara wanprestasi. Mereka bertambah secara otomatis, kecuali ditentukan lain oleh hukum atau perjanjian (Pasal 317.1 KUH Perdata Federasi Rusia sebagaimana diubah sebelum 1 Agustus 2016). Bunga ini juga dihitung berdasarkan key rate yang berlaku selama periode penggunaan dana.

Poin Penting Tingkat Kunci

Nah, sekarang kami sajikan kesimpulan utama tentang key rate yang perlu dipahami oleh warga negara atau pengusaha biasa:

• jika suku bunga utama turun, maka pinjaman menjadi lebih mudah diakses;
• jika suku bunga utama turun, maka simpanan menjadi kurang menarik;
• Kenaikan suku bunga utama berarti kenaikan suku bunga simpanan dan pinjaman.
• tingkat kunci mempengaruhi inflasi.

Jika Anda menjalankan bisnis, maka key rate mempengaruhi indikator berikut untuk Anda:

• denda atas keterlambatan pembayaran pajak dan iuran;
• kompensasi atas keterlambatan upah;
• kepentingan atas keterlambatan kewajiban dan kepentingan hukum;
• keuntungan material dari pinjaman.

Bank Rusia telah memperbarui suku bunga utamanya. Lihat tarif yang berlaku hari ini, unduh tabel lengkap tarif refinancing Bank Sentral Federasi Rusia untuk 2019 dan periode sebelumnya tahun 2018.

Nilai tingkat refinancing Bank Sentral Federasi Rusia hari ini (2018-2019)

Bank Sentral Federasi Rusia menghapuskan konsep tingkat refinancing pada tahun 2016, sekarang disebut suku bunga utama. Bank Rusia secara berkala menyetujui ukuran suku bunga utama, yang nilainya sesuai dengan suku bunga refinancing. Pada tanggal 14 Desember 2018, Bank Sentral menyetujui suku bunga untuk awal tahun 2019, dan pada tanggal 8 Februari dan 22 Maret 2019, Bank Sentral mempertahankannya pada level yang sama. Lihat di bawah ukuran apa yang berlaku hari ini.

Saat ini tingkat pembiayaan kembali yang disetujui oleh Bank Sentral Federasi Rusia adalah 7,75%. Ini berlaku sejak 17 Desember 2018 (informasi diposting di situs resmi Bank Rusia). Ini merupakan peningkatan kedua dalam empat tahun terakhir – sebelumnya angka tersebut hanya mengalami penurunan. Pada tanggal 22 Maret 2019, pada rapat Dewan Bank Sentral berikutnya, regulator mempertahankan suku bunga pada level yang sama.

Tabel perubahan rate refinancing tahun 2018-2019

Suku bunga (refinancing) diubah beberapa kali oleh Bank Sentral Federasi Rusia. Di bawah ini lihat tabel lengkap nilai tarif tahun 2018 - 2019.

Tingkat pembiayaan kembali Bank Sentral Federasi Rusia untuk 2018-2019

Rapat Dewan Direksi Bank Rusia berikutnya, yang akan mempertimbangkan masalah tingkat suku bunga utama, dijadwalkan pada 26 April 2019. Waktu penerbitan siaran pers atas keputusan Dewan Direksi Bank Rusia adalah 13:30 waktu Moskow. Menurut perkiraan, tingkat refinancing Bank Sentral Federasi Rusia pada tahun 2019 akan stabil.

Cara memeriksa kurs hari ini di situs resmi Bank Sentral Federasi Rusia

Anda dapat memeriksa kurs saat ini di situs resmi Bank Sentral Federasi Rusia cbr.ru

Penting! Di situs resmi Bank Sentral, lihat nilai suku bunga utama hari ini. Mulai 1 Januari 2016, tingkat pembiayaan kembali sama dengan nilai kunci.

Mengapa seorang akuntan perlu mengetahui tingkat refinancing?

Akuntan perlu mengetahui tingkat refinancing dalam kasus berikut:

• Perhitungan denda atas keterlambatan pembayaran pajak dan biaya;
• Perhitungan keuntungan materiil dari penghematan bunga pada saat menghitung pajak penghasilan orang pribadi;
• Perhitungan ganti rugi atas keterlambatan pembayaran upah dan pembayaran lain yang sejenis.

Berita terkini: Kementerian Keuangan sedang berkembang

Di bawah ini kita akan melihat contoh bagaimana tingkat refinancing digunakan dalam kasus-kasus ini pada tahun 2018, dan bagaimana perubahannya mempengaruhi perhitungan.

Sanksi atas keterlambatan pembayaran pajak dan biaya

Setiap keterlambatan dalam membayar pajak dan biaya memerlukan pembayaran denda. Besarnya denda ditentukan dengan rumus:

Contoh. Perhitungan penalti

Pada tanggal 25 Juli 2018, akuntan menyampaikan SPT PPN triwulan II tahun 2018, dan mentransfer 1/3 pajak ke anggaran hanya pada tanggal 30 Juli. Jumlah pajak yang harus dibayar adalah 400.000 rubel.

Dengan demikian, perusahaan terlambat membayar pajak selama 4 hari (sejak 26 Juli hingga 29 Juli).

Tingkat refinancing tidak berubah selama periode ini dan sebesar 7,75%.

Bersamaan dengan pembayaran pajak, perlu ditransfer denda sebesar 413,33menggosok. (RUB 400.000 * 7,75%: 300 * 4 hari)

Penting! Jika tingkat pembiayaan kembali berubah selama periode keterlambatan pembayaran, maka ketika menghitung denda, gunakan nilai yang sesuai untuk masa berlakunya.

Keuntungan materi dari penghematan bunga

Pada tahun 2018, tanggal penerimaan pendapatan seorang individu penghematan bunga akan menjadi hari terakhir setiap bulan, sehingga akuntan harus mengetahui tingkat bunga (refinancing) Bank Sentral Federasi Rusia untuk hari ini.

Gunakan rumus berikut untuk menghitung jumlah keuntungan materi:

Penting! Untuk menghitung manfaat material dari penghematan bunga, perubahan tingkat suku bunga “dalam” bulan tersebut tidak menjadi masalah.

Kompensasi atas keterlambatan pembayaran gaji

Kompensasi atas keterlambatan pembayaran kepada karyawan dihitung berdasarkan 1/150 dari tingkat refinancing yang berlaku saat ini. Gunakan rumus berikut:

Contoh. Perhitungan kompensasi

Perusahaan menunda pembayaran gaji bulan Januari 2018 selama 10 hari. Jumlah total utangnya adalah 500.000 rubel.

Suku bunga utama pada Januari 2018 adalah 7,75%.

Jumlah kompensasi adalah 2 rubel. (RUB 500.000 / 150 * 7,75% * 10 hari)

Penting! Jika tarif berubah selama periode keterlambatan pembayaran kepada karyawan, maka ketika menghitung kompensasi, gunakan nilai yang sesuai untuk masa berlakunya.

Mari beri tahu Anda apa indikatornya tingkat pembiayaan kembali pada tahun 2017, mengapa Anda perlu memiliki informasi ini dan kapan menerapkannya dalam praktik.

Dasar-dasar

Nama lain tingkat pembiayaan kembali Bank Sentral Federasi Rusia – Nilai diskon. Itu diukur sebagai persentase. Indikator ini ditetapkan oleh Bank Sentral. Itu juga Bank Rusia.

Ini adalah salah satu faktor kunci dalam lingkungan ekonomi. Tujuan utamanya adalah untuk menunjukkan berapa biaya pinjaman dari bank utama negara tersebut untuk bank biasa. Tapi tidak hanya. Ini juga secara aktif digunakan untuk tujuan perpajakan, serta untuk menghitung sanksi terhadap pengontrol dan pembayar - denda pada tingkat pembiayaan kembali dan denda. Hal ini berkaitan langsung dengan keterlambatan pengembalian pembayaran wajib. Oleh karena itu, setiap akuntan harus beroperasi dengan data maknanya yang paling akurat dan terkini.

Terkadang tingkat pembiayaan kembali berfungsi sebagai pedoman bunga untuk penangguhan atau pembayaran angsuran pajak (klausul 4 pasal 64 Kode Pajak Federasi Rusia). Selain itu, bunga kredit pajak investasi dihitung berdasarkan itu.

Perlu dicatat bahwa beberapa waktu lalu Bank Sentral Federasi Rusia memperkenalkan indikator serupa - suku bunga utama, yang membingungkan dan membingungkan banyak praktisi. Kesulitan khusus muncul ketika perlu mengetahui jumlah bunga atas utang yang dikendalikan, yang memungkinkan pengurangan pajak penghasilan. Ada keraguan yang beralasan mengenai suku bunga mana yang harus menjadi fokus – suku bunga utama atau suku bunga refinancing. Hal ini tidak jelas dari teks peraturan terkait Kode Pajak.

Namun baru-baru ini semua keraguan telah hilang. Faktanya, sejak tahun 2016 kedua indikator ini disatukan. Pendekatan berikut dipilih: mulai 1 Januari 2016, tingkat pembiayaan kembali sama dengan tingkat utama pada tanggal tertentu. Sejak saat itu, Bank Sentral Federasi Rusia belum menentukan secara terpisah persentase tingkat refinancing. Sederhananya, keduanya akan berubah secara bersamaan.

Ukuran tahun ini

Pada saat menulis artikel ini tingkat pembiayaan kembali pada tahun 2016 tahun memperoleh dua arti. Jadi, dari awal tahun sebesar 11 persen. Sejak 14 Juni, angkanya sedikit berkurang - menjadi 10,5 persen. Pada 16 September 2016, Bank Sentral Federasi Rusia, setelah pertemuan tersebut, menurunkan suku bunga menjadi 10 persen. Cm." ". Begitulah caranya menghitung tingkat refinancing untuk hari ini. 2016 tahun ini menunjukkan tren yang menggembirakan.

Dari sisi ekonomi, penurunan ini berarti tren positif. Pertama-tama, karena penurunan laju pertumbuhan harga.

Kami juga mencatat bahwa pada kuartal 1-2 tahun 2017, pimpinan Bank Sentral Federasi Rusia berencana untuk kembali mengangkat isu pengurangan tingkat pembiayaan kembali resmi. Namun bukan fakta bahwa akan ada penyesuaian.

Secara umum menarik untuk ditelusuri dinamikanya tingkat pembiayaan kembali per tahun. Hal ini sangat jelas menunjukkan apa yang terjadi pada perekonomian negara kita. Untuk apa - lihat tingkat refinancing pada tabel (termasuk indikator tingkat refinancing pada tahun 2017).

Bank pusat Federasi Rusia(Bank Rusia)
layanan pers

107016, Moskow, st. Neglinnaya, 12

Informasi

Bank Rusia memutuskan untuk mempertahankan suku bunga utama sebesar 7,75% per tahun

Pada tanggal 26 April 2019, Dewan Direksi Bank Rusia memutuskan untuk mempertahankannyatarif kunci pada level 7,75% per tahun. Pada bulan Maret, inflasi tahunan melewati puncak lokalnya dan mulai melambat pada bulan April. Pada saat yang sama, tingkat pertumbuhan saat ini harga konsumen sedikit lebih rendah dari perkiraan Bank Rusia. Pada bulan April, ekspektasi inflasi rumah tangga sedikit meningkat setelah penurunan yang nyata pada bulan Maret. Ekspektasi harga perusahaan terus menurun, namun tetap sama tingkat tinggi. Risiko pro-inflasi jangka pendek telah menurun. Keputusan Bank Rusia untuk menaikkan suku bunga utama pada bulan September dan Desember 2018 sudah cukup untuk membatasi dampak faktor pro-inflasi yang hanya terjadi satu kali. Menurut perkiraan Bank Rusia, inflasi tahunan akan kembali ke 4% pada paruh pertama tahun 2020.

– triwulan III tahun 2019.

Dinamika inflasi. Inflasi tahunan melewati puncak lokalnya pada bulan Maret. Tingkat pertumbuhan tahunan harga konsumen pada bulan Maret meningkat menjadi 5,3% (dari 5,2% pada bulan Februari 2019). Pada bulan April, inflasi tahunan mulai melambat dan, menurut perkiraan pada tanggal 22 April, turun menjadi 5,1%. Pada saat yang sama, tingkat pertumbuhan harga konsumen saat ini sedikit lebih rendah dari perkiraan Bank Rusia. Pengalihan kenaikan PPN ke harga sebagian besar telah selesai.

Keputusan proaktif Bank Rusia untuk menaikkan suku bunga utama pada bulan September dan Desember 2018 berkontribusi pada kembalinya tingkat pertumbuhan bulanan harga konsumen ke level mendekati 4% secara tahunan. Dinamika permintaan konsumen mempunyai efek menahan inflasi. Selain itu, faktor disinflasi sementara juga berkontribusi terhadap perlambatan pertumbuhan harga konsumen, antara lain penguatan rubel sejak awal tahun ini, penurunan harga bahan bakar kendaraan jenis utama dan produk makanan tertentu pada bulan Maret. - April dibandingkan Februari.

Pada bulan April, ekspektasi inflasi rumah tangga sedikit meningkat setelah penurunan yang nyata pada bulan Maret. Ekspektasi harga perusahaan terus menurun, namun tetap pada tingkat yang tinggi.

Menurut perkiraan Bank Rusia, inflasi tahunan akan kembali ke 4% pada paruh pertama tahun 2020.

Kondisi moneter. Sejak pertemuan Dewan Direksi Bank Rusia sebelumnya, kondisi moneter tidak berubah secara signifikan. Imbal hasil OFZ dan suku bunga deposito-kredit tetap mendekati level akhir bulan Maret. Sementara itu, penurunan imbal hasil OFZ yang terjadi sejak awal tahun ini menciptakan kondisi penurunan suku bunga simpanan dan pinjaman di masa depan.

Aktivitas ekonomi. Revisi data dinamika PDB oleh Rosstat pada tahun 2014 – Tahun 2018 tidak mengubah pandangan Bank Rusia terhadap kondisi perekonomian saat ini – namun masih mendekati potensi. Dinamika permintaan konsumen dan situasi pasar tenaga kerja tidak menimbulkan tekanan inflasi yang berlebihan. Pada kuartal pertama, tingkat pertumbuhan tahunan produksi industri moderat dan sedikit lebih rendah dibandingkan kuartal keempat tahun lalu. Aktivitas investasi masih lemah. Tingkat pertumbuhan omset tahunan pengecer menurun pada kuartal pertama karena kenaikan PPN dan pertumbuhan yang lebih lambat upah.

Bank Rusia memperkirakan pertumbuhan PDB sebesar 1,2–1,7% pada tahun 2019. Kenaikan PPN sedikit memberikan dampak yang melemahkan aktivitas dunia usaha. Tambahan dana anggaran yang diterima pada tahun 2019 akan digunakan untuk meningkatkan belanja pemerintah, termasuk investasi. Pada tahun-tahun berikutnya, lajunya mungkin meningkat pertumbuhan ekonomi ketika proyek-proyek nasional dilaksanakan.

Risiko inflasi. Risiko pro-inflasi jangka pendek telah menurun. Dari sisi internal, risiko dampak sekunder kenaikan PPN dinilai tidak signifikan, risiko percepatan kenaikan harga produk pangan tertentu mengalami penurunan.

Pada saat yang sama, ekspektasi inflasi yang tinggi dan tidak terkendali, serta faktor eksternal, masih merupakan risiko yang signifikan. Secara khusus, risiko perlambatan pertumbuhan ekonomi global masih ada. Faktor geopolitik dapat menyebabkan peningkatan volatilitas di pasar komoditas dan keuangan global serta mempengaruhi nilai tukar dan ekspektasi inflasi. Faktor sisi penawaran di pasar minyak dapat meningkatkan volatilitas harga minyak global. Pada saat yang sama, revisi arah suku bunga oleh Federal Reserve AS dan bank sentral negara-negara dengan pasar maju lainnya pada kuartal pertama membatasi risiko arus keluar modal yang berkelanjutan dari negara-negara dengan pasar berkembang.

Penilaian Bank Rusia terhadap risiko yang terkait dengan dinamika upah, kemungkinan perubahan V perilaku konsumen Dan pengeluaran anggaran, tidak berubah secara signifikan. Risiko-risiko ini masih bersifat moderat.

Bank Rusia akan membuat keputusan mengenai suku bunga utama dengan mempertimbangkan dinamika inflasi dan perekonomian relatif terhadap perkiraan, serta menilai risiko dari kondisi eksternal dan reaksi terhadapnya. pasar keuangan. Jika situasi berkembang sesuai dengan perkiraan dasar, Bank Rusia mengizinkan kemungkinan penurunan suku bunga utama di II – triwulan III tahun 2019.

Rapat Dewan Direksi Bank Rusia berikutnya, yang akan mempertimbangkan masalah tingkat suku bunga utama, dijadwalkan pada 14 Juni 2019. Waktu untuk menerbitkan siaran pers mengenai keputusan Dewan Direksi Bank Rusia dan perkiraan jangka menengah adalah 13:30 waktu Moskow.