Suku bunga deposito bank jatuh ke posisi terendah baru. Apa yang harus diinvestasikan? Mengapa suku bunga deposito turun?

Menempatkan dana pada deposito panjang tidak lagi menguntungkan. Tarif deposito rubel selama satu tahun dalam banyak kasus bahkan lebih rendah daripada deposito untuk periode yang lebih pendek - selama enam bulan atau beberapa bulan.

Dalam sepuluh hari pertama Agustus, tingkat maksimum rata-rata deposito di rubel Rusia di sepuluh lembaga kredit terbesar yang menarik volume terbesar deposito dari individu sebesar 7,43%, dilaporkan.

Pada saat yang sama, jika Anda melihat garis setoran dengan cermat, Anda dapat melihat apa yang disebut "bukit" - tingkat tinggi untuk uang pendek, dan semakin lama setoran, semakin rendah tarifnya,

komentar direktur departemen untuk pengembangan produk dan layanan.

Jadi, jika Anda menempatkan 100 ribu rubel. di bank dari 100 teratas, Anda dapat menemukan penawaran dengan tarif 9-9,15%. Selama enam bulan, jumlah yang sama dapat ditempatkan bahkan pada 9,6-9,5% per tahun. Anda dapat menempatkan jumlah ini pada tingkat yang lebih tinggi (9,85%) selama satu tahun hanya di satu bank dari 100 teratas. Pada dasarnya, penawaran jangka panjang dari bank kalah dengan deposito selama enam bulan.

Jika jumlah yang sama ditempatkan di bank dari 20 teratas, maka selama tiga bulan penawaran terbaik dari bank adalah deposito sebesar 9%, selama enam bulan - 9,5%. Pada saat yang sama, ada beberapa penawaran di pasar untuk menempatkan deposit pada tingkat di atas 9% selama setengah tahun, dan hanya dua untuk satu tahun.

Menurut Pavel Belyaev,

sekarang bank siap untuk menawarkan suku bunga tinggi pada deposito jangka pendek, berharap untuk pertumbuhan pinjaman di paruh kedua tahun ini.

“Secara musiman pertumbuhan penerbitan pinjaman menunjukkan bahwa paruh kedua tahun ini mengalami peningkatan dibandingkan paruh pertama tahun ini. Pada 2015, bank mengeluarkan pinjaman tunai pada paruh kedua tahun ini sebesar 65% lebih banyak dari pada yang pertama. Pada tahun 2016 sebesar 23%. Kemungkinan besar, situasinya akan berlanjut pada 2017,” prediksinya.

Dengan inflasi yang rendah secara historis sekitar 4%, lembaga pemberi pinjaman tidak mampu mengumpulkan uang jangka panjang yang mahal, kata direktur teknologi perbankan.

Para ahli yakin bahwa Bank Rusia akan terus mengurangi suku bunga utama tahun ini dan tahun depan. Sebagai hasil dari penurunan suku bunga utama tahun ini, telah turun menjadi 9% per tahun. Pada pertemuan terakhir pada akhir Juli, Bank Sentral tidak menguranginya lebih banyak lagi, karena khawatir akan melemahnya rubel. Rapat Dewan Direksi Bank Sentral berikutnya akan diadakan pada 15 September, dan para ahli percaya bahwa pada saat itu regulator akan dapat dengan aman membuat keputusan untuk menurunkan suku bunga.

Tidak menguntungkan bagi bank untuk menawarkan suku bunga tinggi untuk waktu yang lama, karena dalam waktu enam bulan suku bunga bisa turun lagi, biaya pinjaman akan turun, dan tidak masuk akal bagi bank dengan model keuangan yang stabil untuk mengumpulkan dana pada tingkat yang tinggi. tingkat, kata direktur departemen pengembangan bisnis ritel.

“Jika bank membentuk portofolio, tingkat rata-rata yang melebihi hasil pasar dari instrumen penempatan, maka portofolio simpanan setidaknya akan berhenti menghasilkan pendapatan, dan dalam kasus terburuk, itu akan mulai menghasilkan kerugian. Namun, dengan latar belakang ini, tugas untuk menarik dana deposan dalam kondisi terendah historis dalam suku bunga tetap ada. Oleh karena itu, bank saat ini menawarkan tingkat bunga setinggi mungkin, dengan mempertimbangkan struktur aset dan kewajiban masing-masing bank,” jelas Oleg Galeev.

Setoran selama enam bulan adalah cara yang baik untuk menarik klien baru, yang kemudian dengan tingkat probabilitas tinggi akan memperpanjang simpanannya untuk jangka waktu yang lebih lama, menjelaskan tingkat yang relatif tinggi pada deposito jangka menengah, wakil ketua dewan Loko-bank.

Saat ini banyak bank yang memberikan penawaran promosi musiman, termasuk untuk menarik deposan baru. Secara tradisional, simpanan ini memiliki jangka waktu hingga enam bulan dan tarif yang lebih tinggi daripada penawaran standar, kata Damien Leclerc, Kepala Pengembangan Pelanggan Aman dan Produk Nonpinjaman.
Pada gilirannya, deposan memahami bahwa suku bunga akan turun dan berusaha untuk membuka simpanan yang lebih lama. "Pelanggan paling tertarik untuk membuka simpanan tahunan - jangka waktunya tidak terlalu lama, dan tarifnya tetap sepanjang tahun tanpa perubahan," rangkum wakil ketua dewan Svyaz-bank.

Terlepas dari kenyataan bahwa bank biasanya tidak memasuki pasar dengan penawaran menarik di musim gugur, sekarang sebagian besar lembaga kredit telah menyiapkan hadiah untuk pelanggan mereka. Sejak September, mereka mulai secara bertahap menaikkan suku bunga deposito.

Menurut statistik Bank Rusia, tingkat bunga maksimum rata-rata pada simpanan rubel di sepuluh bank Rusia yang menarik volume simpanan terbesar dari individu meningkat menjadi 6,71% pada dekade ketiga September 2018.

Pada saat yang sama, jika Anda melihat statistik, jelas bahwa tingkat telah meningkat selama beberapa minggu. Dengan demikian, pada dekade kedua bulan itu berada di level 6,65%, pada dekade pertama September - 6,61%.

Kesepuluh pemimpin dalam hal simpanan adalah,,.

Pada saat yang sama, menurut pantauan di , ada penawaran di pasar untuk menempatkan uang dengan tingkat di atas 7%. Jadi, sekarang pada tingkat 7-8%, Anda dapat menyimpan uang di bank selama enam bulan dan satu tahun.

Tarif deposito mata uang asing juga meningkat. Sekarang di pasar Anda dapat menemukan tingkat deposito dolar di wilayah 2-3%. Pada saat yang sama, tingkat pertumbuhan simpanan mata uang asing lebih tinggi daripada simpanan rubel.

Menurut statistik Bank Sentral, tingkat pengembalian dasar (rata-rata aritmatika dari suku bunga maksimum pada deposito di bank yang menarik jumlah dana terbesar dari populasi) dari deposito dolar paling populer dengan periode penempatan 181 hari ke satu tahun adalah 1,88% pada bulan Januari, pada bulan Juli indikator meningkat menjadi 2,35%, pada bulan September naik ke level 2,76% per tahun.

Para ahli menjelaskan pertumbuhan ini dengan jatuhnya rubel dan kepanikan di antara para deposan. Secara khusus, Rusia bereaksi dengan sangat gugup terhadap pernyataan kepala VTB, yang mengusulkan kepada pemerintah sebuah rencana untuk mende-dolarisasi ekonomi.

Pada awal September, ia juga mengumumkan kemungkinan konversi simpanan mata uang asing menjadi simpanan rubel jika Amerika Serikat memberlakukan larangan terhadap bank-bank Rusia yang melakukan pembayaran dalam dolar.

“Dalam kondisi kegugupan yang meningkat, pesan yang meyakinkan “setidaknya kami akan mengembalikannya dalam rubel” sering kali dapat dianggap sebagai pertanda konversi paksa, dan menurut sumber yang tidak diketahui. kurs dan akibatnya, alih-alih pengisian di bawah tarif yang dinaikkan, ada penarikan”,

Menurut statistik, "uang gratis" di rumah tangga rata-rata sekarang tidak lebih dari 25-30 ribu rubel, tambahnya. Pendapatan riil turun karena kenaikan pajak dan peningkatan pembayaran wajib rutin, seperti tagihan listrik, pajak, asuransi, dll.

Menurut Rosstat, pada Januari-Agustus, pendapatan penduduk yang dapat dibelanjakan (pendapatan yang disesuaikan dengan inflasi dan pembayaran wajib) hanya tumbuh 2,2% yoy, dan pada bulan Agustus mereka berada di zona merah sebesar 0,9%. Selama empat tahun terakhir, pendapatan menurun.

Hal ini juga mempengaruhi perilaku konsumen. Biaya tumbuh sangat moderat. Dengan demikian, omset perdagangan ritel tumbuh sebesar 2,7% dalam delapan bulan.

Dalam edisi terbaru dari komentar informasi dan analitis "Ekonomi: Fakta, Perkiraan, Komentar" oleh Bank Sentral, tercatat bahwa pertumbuhan moderat dalam permintaan konsumen berlanjut pada bulan Agustus, dengan pembelian produk non-makanan tumbuh paling nyata.

“Peningkatan signifikan dalam pembelian produk non-makanan sebagian besar disebabkan oleh peningkatan ekspektasi inflasi penduduk sehubungan dengan melemahnya rubel dan kenaikan PPN yang akan datang,” Bank Sentral percaya.

Menurut survei "inFOM" LLC, populasi menganggap waktu saat ini sebagai yang paling cocok untuk melakukan pembelian besar.
Pembelian ini sering dilakukan secara kredit, karena warga tidak selalu memiliki cukup dana sendiri.

Menurut data Bank Sentral selama delapan bulan tahun ini, lembaga kredit mengeluarkan pinjaman kepada penduduk untuk 13,89 triliun rubel, yang 14% lebih dari tahun sebelumnya. Pada saat yang sama, deposito Rusia di bank meningkat selama periode yang sama sebesar 1,8% menjadi 27,37 triliun rubel.

Pada saat yang sama, jika kita mengambil Agustus secara terpisah, maka selama bulan musim panas lalu, simpanan turun 0,6%, meskipun pinjaman terus tumbuh sebesar 2,4%.

Mengingat kenaikan harga setelah kenaikan PPN, beberapa warga akan melakukan pembelian barang tahan lama pada akhir tahun ini, dan bukan berikutnya, seperti yang direncanakan semula, komentar sebelumnya kepada Gazeta.Ru, Wakil Presiden Guild of Financial Analysts dan Manajer Risiko).

Pada dekade ketiga Mei, suku bunga maksimum pada deposito rubel di sepuluh bank dengan volume terbesar dari deposito individu turun menjadi 6,27%, dilaporkan. Ini adalah rekor terendah baru: pada awal Mei, tingkat suku bunga adalah 6,37%.

Pada tahun 2017, volume simpanan ritel di bank-bank Rusia hanya tumbuh 7%, dan pada kuartal pertama 2018 - sebesar 8,7% tahun-ke-tahun, dan angka-angka ini jauh lebih rendah daripada tahun 2011-2013, menurut makroekonomi. ulasan ekonom utama Alfa-Bank Natalya Orlova. Selain itu, tingkat tabungan penduduk di bank tidak meningkat dan saat ini sebesar 4,2% dari pendapatan rumah tangga pada tahun 2016-2017. terhadap 5,5% pada 2012-2013 (Lihat Gambar 3). Pertumbuhan simpanan tidak begitu mengesankan sebagaimana seharusnya di bawah penargetan inflasi, Ms. Orlova menunjukkan.

Pada saat yang sama, tingkat dolarisasi deposito tetap tinggi, dan sekitar 70% dari aliran masuk deposito dikaitkan dengan kapitalisasi bunga, dan pangsa giro tumbuh. Ini menunjukkan bahwa penduduk tidak mempercayai skenario penurunan suku bunga lebih lanjut, kata ekonom.

Bank Sentral menarik perhatian pada fakta bahwa jika suku bunga deposito saat ini tidak dikurangi (sekitar 7%), maka pendapatan pinjaman bank di masa depan akan menurun, kata seorang analis keuangan independen. Penurunan suku bunga deposito saat ini penting bagi bank, karena mengurangi biaya mereka. Namun, jika suku bunga pinjaman juga turun, ini akan menyebabkan penurunan pendapatan bank di masa depan, dan Bank Sentral mendesak mereka untuk berhati-hati dengan menurunkan suku bunga pinjaman, ahli menjelaskan.

Karena suku bunga yang lebih rendah, sekarang ada aliran dana dari deposito bank ke instrumen pasar saham, tetapi produk investasi yang berbeda tidak selalu merupakan pengganti yang lengkap untuk deposito. Setoran adalah alat paling sederhana: seseorang terbiasa memiliki penghasilan yang jelas pada akhir periode setoran.

Beberapa instrumen memberikan kesempatan ini, terutama obligasi. Namun, instrumen ini memiliki risiko penerbit yang mungkin tidak selalu diperkirakan dengan tepat oleh orang-orang. Seringkali mereka berdebat dalam istilah "semakin tinggi hasil, semakin baik," tetapi dalam kasus obligasi, ini tidak selalu terjadi - risikonya meningkat. Negara menjamin pengembalian 1,4 juta rubel. dari deposit, tetapi dengan obligasi tidak ada jaminan seperti itu, dan dalam hal ini penting bahwa konsultan berbicara dengan benar tentang risikonya, - kata situs web Mr. Vakhitov.

Berbagai produk terstruktur yang terkait dengan pelestarian modal juga akan terlihat bagus, tetapi paling sering mereka tidak menghasilkan pendapatan yang dijamin, dan sekali lagi, banyak tergantung pada tingkat konsultan. Derivatif seperti futures dan opsi, Mr. Vakhitov akan merekomendasikan yang terakhir.

Akun investasi individu nyaman terutama sebagai akses ke pasar saham. Ya, maksudnya pengurangan pajak, tetapi jumlah ini telah ditangguhkan selama tiga tahun. Alat ini bermanfaat bagi pihak bank, karena akan mendapatkan klien yang akan mendatangkan komisi selama tiga tahun. Dalam situasi saat ini, menerima pendapatan dalam tiga tahun tidak cocok untuk setiap orang, analis menyimpulkan.

Januari 2019

Sejak awal tahun 2018, telah terjadi penurunan bunga deposito yang cukup mengesankan untuk semua organisasi kredit beroperasi di wilayah Federasi Rusia. Terbuat dari apa dan mengapa suku bunga deposito naik atau turun - jawaban atas pertanyaan-pertanyaan ini ada di publikasi hari ini.

Bagaimana tingkat bunga ditentukan pada deposito?

Tingkat bunga deposito tergantung pada sejumlah faktor yang menentukan berapa nilainya saat ini. Bunga deposito turun atau naik, terbentuk di bawah pengaruh:

• situasi ekonomi umum di negara bagian - proses inflasi, keadaan utang internasional negara diperhitungkan;
• stabilitas dan kesejahteraan finansial bank tertentu di mana deposit berada - semakin dapat diandalkan perusahaan, semakin cepat persentase yang ditawarkan kepada investor akan meningkat;
• opsi setoran - persyaratan dasar kontrak pada awalnya membentuk indikator ini;
• mata uang - jika deposit dalam rubel, jumlah dividen akan menjadi urutan besarnya lebih besar daripada modal yang diinvestasikan di bank dalam mata uang asing.

Dan, akhirnya, argumen utama yang membentuk nilai yang dipertimbangkan dalam artikel tersebut adalah tingkat suku bunga Bank Sentral pada deposito. Ini ditentukan oleh lembaga keuangan utama Federasi Rusia, dan setiap perubahan dalam indikator ini pasti akan mempengaruhi tingkat bank tertentu.

Mengapa suku bunga deposito turun?

Suku bunga deposito bank telah jatuh - mengapa ini terjadi? Pertama, penting untuk dipahami bahwa proses seperti itu adalah norma ekonomi. Pada tahun 2019, ada perubahan umum dan dinamis dalam tingkat penurunan, dan menurut para ahli, tren ini akan terus berlanjut. Pasar domestik secara bertahap kembali normal. Akrual pada kontrak jangka panjang menjadi lebih tinggi daripada kontrak jangka pendek. Perusahaan tidak lagi membutuhkan likuiditas jangka pendek. Bekerja pada penurunan, mereka secara otomatis mengurangi laju investasi, mengatur arus keuangan dan merangsang Rusia untuk berinvestasi untuk jangka waktu yang lebih lama.

Alasan utama untuk menurunkan tingkat adalah jumlah uang tunai yang cukup dengan latar belakang penurunan permintaan pinjaman konsumen kepada penduduk. Popularitas mendapatkan banyak pinjaman oleh satu klien menurun tajam. Jadi, tidak ada tempat untuk mengalokasikan keuangan, dan secara obyektif tidak menguntungkan untuk membebankan bunga yang meningkat pada modal yang, pada kenyataannya, tidak berfungsi. Pada saat yang sama, investasi jangka pendek praktis tidak dibenarkan, dan hanya 5-6% dari calon deposan bank yang mampu memberikan uang untuk waktu yang lama.

Keadaan kedua yang memicu penurunan indikator adalah penurunan umum tarif dasar Sberbank segera ke segala arah. Begitu pula dengan lembaga keuangan besar lainnya. Dan alasan terakhir, yang memberikan suku bunga rendah pada deposito pada periode berjalan. Ini adalah sedikit penurunan suku bunga Bank Sentral, yang menurut para analis, akan berkurang lebih banyak lagi pada 2019.

Kapan suku bunga akan naik?

Seberapa realistis dan dapat diprediksi kenaikan suku bunga deposito? Pertanyaan ini menarik bagi semua warga negara yang menginvestasikan tabungannya di bank domestik. Apa yang diharapkan dalam waktu dekat? Dan jika pertumbuhan masih memungkinkan, bagaimana dan di bawah pengaruh faktor apa ini akan terjadi?

Analis tidak membuat perkiraan optimis pada akun ini - tidak ada pertumbuhan yang diharapkan dalam 12-15 bulan ke depan. Situasi akan mulai berubah jika ada kekurangan modal tunai di Bank Sentral, dan aset akan jatuh. Akan ada insentif tambahan untuk investasi, dan pengungkit utama untuk mengaktifkan proses ini adalah peningkatan bunga deposito. Selain itu, perusahaan komersial kecil non-negara akan bereaksi paling cepat, menawarkan pelanggan mereka tidak hanya kondisi yang lebih setia untuk menginvestasikan deposit, tetapi juga menjanjikan mereka hadiah yang menarik untuk kesempatan menggunakan uang.

Satu-satunya hal yang dapat diandalkan oleh mereka yang memercayai bank besar dan mengharapkan keuntungan mereka tumbuh adalah melacak penawaran khusus. Sebagai aturan, mereka diluncurkan oleh acara dan tanggal meriah - maka kemungkinan besar peningkatan bunga deposito.

Apa yang harus dilakukan sebagai investor - petunjuk langkah demi langkah

Karena klien bank tidak dapat mengubah situasi di pasar ekonomi negara, keputusan tepat dalam hal penurunan tak terduga dalam tingkat pengembalian deposit. Ini dilakukan sebagai berikut:

• hubungi bank secara pribadi;
• kami mengajukan aplikasi tertulis yang ditujukan kepada kepala organisasi dengan persyaratan untuk mengembalikan badan modal dan jumlah tambahan yang telah diperolehnya dalam kerangka perjanjian penyimpanan;
• kami menunggu selama lima hari - ini adalah waktu yang ditentukan oleh undang-undang untuk pertimbangan petisi;
• setelah periode yang ditentukan, kami kembali menghubungi bank - jika hasil yang diinginkan tidak diikuti, kami memerlukan alasan tertulis untuk penolakan;
• kami pergi ke departemen perlindungan konsumen atau otoritas penegak hukum (pemeriksaan akan melakukan inspeksi dan, jika hak deposan dilanggar, perusahaan keuangan wajib mengembalikan uang).

Apakah tingkat deposito akan tumbuh, tidak tergantung pada deposan. Namun, sangat mungkin untuk meningkatkan keuntungan finansial Anda bahkan dengan latar belakang penurunan mereka, jika Anda tidak mengabaikan saran berikut dari para ahli di bidang ekonomi dan perbankan dan mempertimbangkan poin-poin berikut:

1. Saat memilih jenis setoran, kami memberikan preferensi pada program seperti itu di mana ada kemungkinan pengisian modal pada setiap tahap kontrak, karena keuntungan dihitung pada jumlah dana yang diinvestasikan di perusahaan.
2. Kami berusaha untuk mengkapitalisasi dana yang diinvestasikan sesering mungkin. Ini meningkatkan tubuh dari jumlah awal, masing-masing, bahkan dengan tingkat yang dikurangi, pendapatan akhir akan lebih besar. Ada baiknya jika prosedur ini dilakukan setiap bulan.
3. Persyaratan validitas kontrak - perjanjian yang dibuat selama lebih dari satu tahun (asalkan tidak diakhiri atas permintaan klien lebih cepat dari jadwal) akan selalu memberikan lebih banyak manfaat daripada investasi jangka pendek.
4. Saat memilih mata uang investasi, kami memberikan preferensi pada rubel Rusia - jumlah biaya dasar untuk itu akan selalu lebih besar daripada euro atau dolar.

Video Terkait