مانند یک بحران اقتصادی، نرخ ارز کاهش می یابد. مفهوم بحران اقتصادی علل وقوع و راه های برون رفت از آن. گسترش بحران در جهان

اصلی ترین، خردکننده ترین و بحرانی ترین مرحله چرخه صنعتی بحران است که به عنوان نقطه شروع برای مراحل بعدی چرخه عمل می کند.

تاریخ توسعه اقتصادی کشورهای مختلف نشان می دهد که رشد اقتصادی نمی تواند برای همیشه ادامه داشته باشد. به تدریج عوامل منفی شروع به انباشته شدن می کنند و اقتصاد وارد مرحله بحران می شود. چنین بحرانی طبیعی است. به آن بحران اقتصادی یا ادواری می گویند. کارآفرینان، به عنوان یک قاعده، برای آن آماده نیستند، بنابراین روند مرحله بحران، ماهیت انفجاری و رانش زمین دارد. تعادل نه در هیچ صنعتی، بلکه در کل اقتصاد مختل شده است.

بحران اقتصادی یک عدم تعادل قابل توجه در سیستم اقتصادی است که اغلب با زیان و اختلال در ارتباطات عادی در روابط تولید و بازار همراه است. این در نهایت منجر به عدم تعادل در عملکرد سیستم اقتصادی به عنوان یک کل می شود. بنابراین، بحران اقتصادی عدم تعادل عرضه و تقاضا در داخل یک کشور برای کالاها و خدمات است.

بحران اقتصادی که در نتیجه تولید بیش از حد کالا رخ می دهد، بحران اضافه تولید نامیده می شود. زمانی که تولید جلوتر از تقاضای مؤثر باشد، شکاف بین فرصت های تولید و مصرف مشخص می شود. در نتیجه، برخی از کالاها فروخته نشده باقی می مانند، در حالی که جامعه منابع خاصی را صرف تولید آنها می کند.

بحران کم‌تولید زمانی رخ می‌دهد که تقاضای مؤثر بیش از تولید باشد. این نوع بحران، کاهش ارزش سرمایه ثابت، شرایطی را برای به روز رسانی تولید بر اساس یک مبنای فنی جدید ایجاد می کند و امکان کاهش هزینه های تولید، بازگرداندن سطح قبل از بحران و حتی فراتر از آن را فراهم می کند.

بحران های اقتصادی به صورت افت مطلق تولید، کاهش سرمایه گذاری، افزایش بیکاری، افزایش تعداد ورشکستگی شرکت ها، کاهش قیمت سهام و سایر شوک های اقتصادی خود را نشان می دهد.

علت بحران‌های اقتصادی، تضاد اساسی سرمایه‌داری بین ماهیت اجتماعی تولید و شکل سرمایه‌داری خصوصی از تصاحب نتایج آن است. تقسیم کار، تخصصی شدن تولید و همکاری در صنعت، بنگاه های سرمایه داری را به یک مکانیسم اقتصادی واحد پیوند می دهد که برای عملکرد عادی آن لازم است نسبت های خاصی در مقیاس کل اقتصاد بین صنایع، تولید ابزار رعایت شود. تولید و تولید کالاهای مصرفی، بین انباشت سرمایه و مصرف. اما تسلط مالکیت خصوصی، هرج و مرج تولیدی که ایجاد می کند، رقابت وحشیانه، و استثمار نیروی کار توسط سرمایه منجر به نقض دائمی نسبت های بازتولید می شود. برخی از این اختلالات خود به خود برطرف می شوند، برخی دیگر تشدید و تجمع می یابند.

در سیستم عدم تعادل بازتولید که در طول توسعه اقتصادی به وجود می آید، همیشه تناسب بین انباشت سرمایه و مصرف نقض می شود. میل سرمایه برای گسترش خود و دنبال سود با رشد آهسته (و گاه حتی کاهش) درآمد و مصرف کارگران تضمین می شود. تضاد حاصله بین تولید و مصرف انباشته می‌شود، به نقطه انفجاری می‌رسد و قاعدتاً عامل مستقیم یک بحران اقتصادی می‌شود که به یک چرخه سرمایه‌داری پایان می‌دهد و با اصلاح نسبت‌های آشفته بین انباشت سرمایه، راه را برای چرخه بعدی باز می‌کند. و مصرف، تولید وسایل تولید و تولید اشیاء مصرفی. بحران اقتصادی به شدت با تضادهای طبقاتی تشدید می شود، زیرا تمام بار بلاهایی که آنها به ارمغان می آورند عمدتاً بر دوش زحمتکشان است. این امر باعث تشدید مبارزه طبقاتی می شود که طی آن خودآگاهی طبقه کارگر، سازماندهی و انسجام آن رشد می کند.

بحران های اقتصادی منجر به خسارات اقتصادی هنگفتی برای جامعه می شود، زیرا در طول آن بخش قابل توجهی از دستگاه تولید بیکار است و صدها هزار و حتی میلیون ها کارگر شغل خود را از دست می دهند.

در کنار بحران‌های ادواری، بحران‌های جزئی نیز در اقتصاد بازار به وجود می‌آیند که نه کل، بلکه برخی از حوزه‌های محلی فعالیت اقتصادی (مانند بحران‌های حوزه گردش پول و اعتبار) را در بر می‌گیرد.

یک بحران ساختاری در نتیجه عدم توازن توسعه بین بخش های فردی اقتصاد به وجود می آید. به عنوان یک قاعده، این بحران ها بیشتر طول می کشد و تصویر کلی توسعه ادواری را تغییر می دهد. ظهور یک بحران ساختاری می تواند ناشی از: فروپاشی سیستم اقتصادی، بی ثباتی سیاسی (درگیری های منطقه ای)، تغییرات در بازارهای کالایی باشد. یک بحران ساختاری می تواند خود را در قالب بحران انرژی، غذا، مواد خام و محیط زیست نشان دهد.

بحران مالی جهانی بحران مالی پایدار کشورهایی است که بخشی از سیستم مالی جهانی هستند که بر اساس تسلط نظام مالی آمریکا بر سایر سیستم‌ها است.

تفاوت بین بحران مالی و بحران اقتصادی در این است که اولی باعث دومی می شود. با این حال، بحران اقتصادی همیشه از یک بحران مالی ناشی نمی شود.

بحران مالی جهانی در افزایش قیمت املاک و مواد غذایی، کاهش مشاغل در سازمان های تجاری و دولتی، عدم ثبات و از دست دادن ایمان به آینده آشکار می شود. علاوه بر این، دلایل ایجاد تغییرات در کشورهای مختلف متفاوت است.

زمان شروع، عمق و مدت بحران ها قبل از هر چیز به میزان نقض نسبت های اساسی بازتولید در طول جهش های اقتصادی بستگی دارد. اما، علاوه بر این، آنها قادر به تولید خود هستند، زیرا در جریان آنها معمولاً قدرت خرید کارگران کاهش می یابد (به دلیل افزایش بیکاری و کاهش ساعات کار) که شرایط را برای کارگران پیچیده تر می کند. فروش کالا و جلوگیری از برقراری تعادل موقت بین انباشت سرمایه و مصرف.

اگرچه علت بحران اقتصادی یکسان است، اما هر بحرانی ویژگی های خاص خود را دارد که با توجه به شرایط تاریخی خاصی که در آن ایجاد می شود تعیین می شود. سیر آن متاثر از ویژگی های دوران، سطح توسعه سرمایه داری و کل مجموعه عوامل اقتصادی و سیاسی است که در یک کشور خاص در زمان وقوع بحران در حال وقوع است.

بحران‌ها در اقتصاد می‌توانند دامنه و قدرت متفاوتی در تأثیر خود بر جمعیت داشته باشند. به عنوان مثال، در سال 2009، اقتصاد روسیه در حال تجربه رکود بود، اما بسیاری تأثیر آن را احساس نکردند، که عمدتاً به دلیل مدت زمان نسبتاً کوتاه آن، وجود پس‌اندازهای پولی دولتی بود که مورد استفاده قرار گرفت و به اقتصاد ریخته شد، و همچنین شرایط مساعد برای روسیه در بازار جهانی انرژی. اگر یکی از این عوامل غایب بود، انحطاط اقتصادی برای همه اقشار جامعه احساس می شد.

بحران اقتصادی در تئوری

قبل از اینکه بفهمیم یک رکود اقتصادی در عمل چه پیامدهای خاصی می تواند به همراه داشته باشد، لازم است که درک اصطلاح "بحران اقتصادی" را در تئوری مشخص کنیم.در واقع همه چیز بسیار ساده است. بحران اقتصادی کاهش تولید ناخالص داخلی (GDP) برای دو فصل متوالی است و تولید ناخالص داخلی نیز به نوبه خود مجموع ارزش تمام کالاها و خدمات نهایی تولید شده در یک کشور در طول سال است. به عبارت دیگر، زمانی که یک بحران اقتصادی رخ می دهد، کشور با کاهش تولید کالاهای مختلف مواجه می شود، کشور فقیرتر می شود و جمعیت می توانند کمتر از قبل از بحران، محصولات سالم خریداری کنند.

مخرب بودن پیامدهای نزول اقتصادی به عمق و مدت بحران بستگی دارد. این فرآیندها با اخراج گسترده کارگران همراه است و شدت بحران ارتباط مستقیمی با حجم بیکاری دارد که به دلیل رکود اقتصادی افزایش یافته است. تعداد شرکت های ورشکسته در حال افزایش است، نرخ وام های بانکی در حال افزایش است و درآمد خانوارها در حال کاهش است. در یک سیستم اقتصادی توسعه یافته تر، که در آن درجه بالایی از رقابت در بازارهای مختلف وجود دارد، به عنوان مثال. عملاً هیچ انحصاری وجود ندارد یا چندین شرکت برای تعیین قیمت محصولات خود تبانی می کنند و میزان تنظیم قیمت توسط دولت پایین است، قیمت کالاها و خدمات در اقتصاد در طول بحران شروع به کاهش می کند. هنگامی که روند معکوس رخ می دهد، یعنی رکود اقتصادی رخ می دهد، و با این وجود، قیمت کالاها و خدمات افزایش می یابد و تورم افزایش می یابد، در این صورت، سیستم اقتصادی از کامل بودن فاصله زیادی دارد.

بحران اقتصادی در عمل

در عمل، مردم ممکن است به طرق مختلف دچار رکود اقتصادی شوند. ممکن است شخصی از کار خود اخراج شود، کسی کسب و کار خود را از دست بدهد، دیگران ممکن است نتوانند با پرداخت وام کنار بیایند و مجبور شوند ماشین یا آپارتمانی را که با پول اعتباری خریداری کرده اند، ببخشند و غیره. البته این اتفاق می تواند برای یک فرد و در شرایطی رخ دهد که در اقتصاد بحرانی وجود نداشته باشد، اما برعکس، کشور در حال رشد اقتصادی است. فقط در زمان رکود، این شرایط منفی می تواند همه را تحت تأثیر قرار دهد و اگر در شرایط عادی مثبت اقتصادی پیش بینی اینکه فردا چه اتفاقی ممکن است برای زندگی اقتصادی شما بیفتد بسیار دشوار است، در صورت وجود یک بحران در کشور خیلی چیزها قابل پیش بینی می شود. بنابراین مهم است که بدانیم آیا بحرانی در اقتصاد رخ داده است یا خیر.

بحران اقتصادی برای یک فرد معمولی نه با کاهش تولید ناخالص داخلی، بلکه با اخراج او و از دست دادن شغل همسایه اش آغاز می شود. این یک شاخص "عالی" برای افراد عادی است. اما اگر فردی از شغل خود اخراج نشود به این معنا نیست که او خوش شانس بوده و از رکود عمومی فرار کرده است. درآمد واقعی او شروع به کاهش می کند (تورم و کاهش تعداد کالاهای موجود در اقتصاد شروع به "دزدیدن" او می کند) و او می تواند کالاهای کمتر و کمتری را بخرد. رکود می تواند برنامه های او را برای خرید یک خانه یا یک ماشین اعتباری خراب کند، زیرا سود وام های بانکی شروع به افزایش می کند و بسیار زیان آور می شود. بنابراین، در طول یک بحران، بسیار مهم است که یاد بگیرید چگونه به درستی پس انداز کنید.

یک سری ویژگی های مثبتی وجود دارد که یک بحران اقتصادی دارد. فروشندگان و خریداران را باهوش‌تر می‌کند، صاحبان مشاغل ناکارآمد و کوته‌بین را خراب می‌کند، انگیزه استفاده از فناوری‌های جدید در تولید را ایجاد می‌کند که باعث کاهش هزینه‌ها و امکان تولید کالاهای بهتر و ارزان‌تر از قبل از بحران می‌شود و توسعه علمی و علمی را تحریک می‌کند. پیشرفت تکنولوژیک در کنار این تغییرات مثبت در زندگی اقتصادی مردم، بحران اقتصادی ویژگی مهم دیگری نیز دارد: دیر یا زود پایان می یابد. بنابراین، بسیار مهم است که بدانیم در یک بحران چگونه رفتار کنیم و چگونه منتظر آن باشیم.

1. از یک محل کار به محل دیگر نقل مکان کنید، به خصوص اگر شرکت جدید بزرگ نباشد و احتمال ورشکستگی آن در شرایط رکود طولانی و عمیق اقتصاد زیاد باشد. سازمان های دولتی و برخی شرکت های خصوصی که دولت در آنها سهام دارد استثنا هستند.
2. وام مصرفی، وام خودرو، وام رهنی بگیرید. زیرا در شرایط بد اقتصادی، درآمدهای واقعی کاهش می یابد در حالی که به نظر می رسد سطح اسمی دستمزدها بدون تغییر باقی می ماند. به عبارت دیگر، حقوق یکسان خواهد بود، فقط می توان با آن محصولات کمتری از جمله کالاهای ضروری (غذا، دارو و ...) خریداری کرد. در نتیجه پول بیشتر و بیشتری صرف غذا، پوشاک و هزینه های حمل و نقل می شود و کمتر برای بازپرداخت وام ها باقی می ماند. در نهایت، اگر یک بحران طولانی مدت در اقتصاد وجود داشته باشد، ممکن است نتوانید وام را بازپرداخت کنید و مجبور شوید کالای خریداری شده با پول وام را پس دهید.
3. املاک و مستغلات را بفروشید، زیرا قیمت زمین، آپارتمان و غیره معمولاً در این دوره کاهش می یابد، اگرچه استثناهایی از این قاعده وجود دارد.
4. پول را در یک بانک نگه دارید، مگر اینکه بزرگ باشد و یکی از صاحبان آن دولت باشد.
5. بیشتر درآمد خود را صرف سرگرمی کنید.

پیروی از تعدادی از قوانین رفتار «بحرانی» ایمنی فرد را تضمین می کند و او را در برابر اقدامات اشتباه بیمه می کند که می تواند منجر به عواقب منفی و استرس بزرگ هم برای او و هم برای محیط اطرافش شود.

اکتبر 1929 نقطه آغازی برای شروع یک بحران گسترده بود که گریبانگیر همه کشورهای سرمایه داری شد.

اکتبر 1929 نقطه آغازی برای شروع یک بحران گسترده بود که گریبانگیر همه کشورهای سرمایه داری شد.

پیش نیازها و علل بحران جهانی 1929-1933:

• تغییرات در روابط اقتصادی بین‌المللی مرتبط با جنگ جهانی اول: به دلیل تشکیل دولت‌های جدید، روابط اقتصادی سنتی دچار اختلال یا قطع شد. این با غرامت پرداخت شده توسط آلمان و بدهی های جنگی انگلیس، فرانسه و ایتالیا تکمیل شد. اتحاد جماهیر شوروی خود را کاملاً از تجارت جهانی بیرون انداخت. همه این نکات مانع از فعالیت در بازار جهانی شد.
• رشد شدید اقتصاد در دهه 20 که منجر به رشد سفته بازی و تسلط انحصارها در اقتصاد شد، زمانی که قیمت های بالای انحصارگران توان پرداخت بدهی جمعیت را کاهش داد (سطح پایین درآمد جمعیت با حجم زیاد کالاها و قیمت های بالا برای آنها - بحران تولید بیش از حد). در همان زمان تولیدکنندگان کوچک و متوسط ​​ورشکست شدند که بسیاری از مردم را بیکار کرد.

ماهیت چرخه ای اقتصاد در کشورهای سرمایه داری همواره شامل بحران، افسردگی، بهبودی، بهبودی و دوباره بحران بوده است. بحران نمایانگر مرحله اصلی چرخه بود و از آغاز قرن نوزدهم با دوره‌ای معین در کشورهای سرمایه‌داری تکرار شد. بنابراین، پدیده هایی که در سال های 1929-33 رخ داد. تصادف نبودند، بلکه یک الگو بودند.

آغاز و ویژگی های توسعه بحران 1929-33:

مراحل یک اقتصاد چرخه ای با ویژگی های مشترک مشخص می شود و همیشه با یک بحران شروع و پایان می یابد.

در مرحله بحران، رقابت در تولید به شدت تشدید می شود و تمرکز و تمرکز سرمایه سرعت می گیرد. کاهش تولید باعث افزایش باورنکردنی بیکاری و کاهش قدرت خرید مردم می شود. وضعیت آنها به شدت رو به وخامت است، دستمزدها در حال کاهش است، و استثمار تشدید می شود. پدیده هایی مانند گرسنگی و فقر گسترده در حال افزایش است.

مرحله رکود با این واقعیت مشخص می شود که تولید در این دوره متوقف می شود و موجودی کالاها به دلیل تخریب و فروش با قیمت های کاهش یافته کاهش می یابد. در این حالت تجهیزاتی که محصول کمی تولید می کنند در معرض تخریب قرار می گیرند. افزایش تدریجی فروش کالاها و کاهش قیمت ها وجود دارد.

در مرحله بهبود، بزرگترین و بادوام ترین شرکت ها با قیمت های پایین سازگار می شوند. آنها تجهیزات را با تجهیزات کارآمدتر جایگزین می کنند. در این دوره بیکاری کاهش می یابد و دستمزدها افزایش می یابد. این امر تقاضا برای کالاهای تولیدی را افزایش می دهد و منجر به افزایش تولید می شود.

در آخرین مرحله افزایش، سطح سود دریافتی شرکت ها به طور پیوسته در حال افزایش است، قیمت سهام و اوراق بهادار افزایش می یابد، گمانه زنی های گسترده روی آنها آغاز می شود، در نتیجه پدیده هایی به وجود می آیند که باعث ایجاد یک پدیده جدید می شود. بحران

از آغاز قرن نوزدهم تا اواسط قرن بیستم، کشورهای سرمایه داری 13 بحران را تجربه کردند که طولانی ترین و بزرگترین آنها در سال های 1929-1933 رخ داد.

ایالات متحده اولین کسی بود که ضربه او را خورد. 25 اکتبر در نیویورک روز "سیاه" نامیده شد که در آن بورس اوراق بهادار از سقوط کامل سهام دچار سقوط کامل شد. بانک ها و شرکت ها به طور دسته جمعی اعلام ورشکستگی کردند. 5761 بانک با مبلغ کل سپرده 5 میلیارد دلاری وجود نداشتند. بحران مالی به سرعت به یک بحران اقتصادی تبدیل شد که بلافاصله در سراسر قاره اروپا گسترش یافت.

در طی 4 سال بحران، حجم تولید در صنعت و بخش کشاورزی حدود یک سوم و در تجارت خارجی دو سوم کاهش یافت. بنابراین، آسیبی که کشورهای درگیر بحران طی این سال ها متحمل شدند را می توان با آسیب های اقتصادی ناشی از جنگ جهانی اول برابر دانست.

ایالات متحده آمریکا و آلمان از این بحران آسیب شدیدی متحمل شدند. در هر دوی آنها، نقش انحصارها بسیار بالا بود، اما آنها مستعمره هایی نداشتند که کالاهای "زیاد" انباشته شده را بتوان برای فروش حمل کرد. آنچه اهمیت داشت سرعت تولید در ایالات متحده بود که به قدری بالا بود که بازار فوراً مملو از کالاها شد. دولت آلمان با پرداخت غرامت، مالیات های هنگفتی را وضع کرد.

همین پدیده ها بود که رقم های بالایی را برای کاهش تولید در سال های بحران رقم زد.

در اوج خود در سال 1932، تولید صنعتی در آلمان 54 درصد و ایالات متحده 46 درصد از سطح سال 1928 کاهش یافت. نرخ بیکاری در این کشورها به ترتیب 44 درصد و 32 درصد بود. سطح حقوق تا 50 درصد کاهش یافت. این زمان در تاریخ معمولاً "رکود بزرگ" نامیده می شود.

خسارت این بحران به انگلستان بسیار کمتر بود. متوسط ​​کاهش تولید صنعتی در آنجا حدود 17 درصد و بیکاری حدود 22 درصد بود. در همان زمان، مستعمرات خود در هند، که به عنوان بازار کالاها و کشورهای مشترک المنافع بریتانیا عمل می کرد، تا حد زیادی به این کشور کمک کرد تا عواقب خود را هموار کند.

بحران در فرانسه، اگرچه به شدت ایالات متحده و آلمان نبود، اما تا سال 1936 ادامه یافت و دو اوج در سال های 1932 و 35 داشت. طی این سال ها کاهش تولید صنعتی بین 28 تا 44 درصد در نوسان بوده است.

ایتالیا و ژاپن تقریباً به همان میزان از این بحران آسیب دیدند. کاهش آماری آنها در صنعت به 30 درصد رسید و تقریباً 12 درصد از ساکنان کشورها بیکار بودند.

بحران صنعتی خیلی سریع با بحران کشاورزی ادغام شد که طی آن بسیاری از مزارع ورشکسته شدند.

تجارت داخلی به دلیل کاهش درآمد خانوارها به شدت آسیب دید. مبارزه برای بازارهای فروش (داخلی و خارجی) تا حد زیادی تشدید شده است. برای دولت ها مهم تر بود که کالاهای خود را در بازار بفروشند تا کالاهای خارجی. بنابراین عوارض هنگفتی بر واردات محصولات خارجی وضع شد. در نتیجه، این امر بسیاری از روابط تجاری بین المللی را قطع کرد. درآمدهای خزانه داری دولت ها کاهش یافت و در نتیجه بسیاری از پول خود با طلا حمایت نکردند.

همه این پدیده ها بلافاصله باعث یک بحران اجتماعی شدند. این خود را در ویرانی مالکان کوچک و تشدید استثمار طبقه کارگر نشان داد: دستمزدها کاهش یافت و ساعات کار افزایش یافت. مردم تمام تلاش خود را کردند تا خود را کاملاً بدون درآمد نبینند.

گرسنگی و فقر منجر به اعتراضات گسترده بی پایان شد. در طول سال های بحران، در مجموع بیش از 20 هزار اعتصاب در کشورهای مختلف ثبت شد. حدود 10 میلیون نفر در آنها شرکت کردند.

در ایالات متحده، بحران اجتماعی در قالب جنبش بیکاران، دو راهپیمایی «گرسنگی» در واشنگتن، سخنرانی های جانبازان جنگ در واشنگتن و غیره بیان شد.

غلبه بر بحران:

در ایالات متحده آمریکا، دولت هوور سعی کرد با ایجاد یک برنامه 60 روزه، بحران را متوقف کند. دولت تصمیم به ایجاد شرکت مالی بازسازی به منظور توزیع یارانه ها و وام ها و همچنین اداره فدرال مزرعه برای خرید کالاهای کشاورزی گرفت. در عین حال بیش از 2 میلیارد دلار برای نیازهای اقتصاد سرمایه گذاری کرد. اما هیچ یک از این اقدامات موثر واقع نشد. یکی از دلایل اصلی شکست، ترس هوور از ظهور استبداد در سازمان های دولتی و نابودی خودگردانی بود. او نتوانست از اصل اساسی لیبرالیسم - رقابت آزاد مبتنی بر عدم مداخله دولت در فعالیت های انحصارها - دور شود.

مبارزات اجتماعی گسترده در ایالات متحده به حزب دموکرات به رهبری فرانکلین دلانو روزولت کمک کرد تا در انتخابات ریاست جمهوری سال 1932 پیروز شود. او "روش جدیدی" را پیشنهاد کرد که جوهر آن به اصلاحات اجتماعی لیبرال برگرفته از آثار کینز انگلیسی خلاصه شد. ایده اصلی تنظیم اقتصاد، تقاضا و عرضه کالا و خدمات توسط دولت بود. به این امر اقداماتی برای افزایش دستمزدها و بهبود وضعیت اجتماعی شهروندان اضافه شد. این اصول یکی از مظاهر نئولیبرالیسم بود. همه از دوره انتخاب شده توسط روزولت خوششان نمی آمد، اما این او بود که به غلبه بر بحران کمک کرد.

بریتانیای کبیر، مانند ایالات متحده، گزینه نئولیبرالی را در مبارزه با بحران اقتصادی انتخاب کرد: حمایت از تولید آن، انجام اصلاحات ارزی، و پس‌انداز در تمام حوزه‌های زندگی. اما مانند ایالات متحده سیاست ضد انحصاری و نوسازی صنعتی را دنبال نکرد.

آلمان، ایتالیا و ژاپن برای غلبه بر بحران، گزینه توتالیتر را ترجیح دادند که جوهره آن برقراری یک دیکتاتوری فاشیستی بود.

در فرانسه، بحران طولانی مدت با کمک گزینه سوم، اصلاح طلب اجتماعی، غلبه شد. اسپانیا نیز همین مسیر را طی کرد. این مبتنی بر ملی کردن جزئی تولید، ایجاد یک اقتصاد برنامه ریزی شده و اصلاحات گسترده در حوزه اجتماعی بود. این جهت در فرانسه توسط رهبران دولت جبهه مردمی و رهبری انترناسیونال سوسیالیست کارگری دنبال شد.

پیامدهای بحران 1929-33:

پدیده های مرتبط با بحران پیامدهای منفی بسیاری داشت، اما همه آنها منفی نبودند. مهمترین چیز آغاز اصلاحات سرمایه داری کلاسیک بود.

تغییرات در حوزه اقتصادی:

• کاهش تولید در صنعت 40 درصد و کشاورزی 30 درصد
• بیکاری، فقر، گرسنگی
• تجدید ساختار در ساختار اقتصاد بر اساس آخرین دستاوردهای علمی و فنی آغاز شد و پیوندهای ناکارآمد آن از بین رفت.
• اقتصاد توسط دولت تنظیم شد: انتقال به یک سیستم برنامه ریزی شده، ترکیب سرمایه های کلان با منافع مردم عادی.

تغییرات تأثیرگذار بر حوزه اجتماعی:

• مقررات آن به دولت تصویب شد: یک سیستم اجتماعی معرفی شد، افزایش حقوق بازنشستگی و مزایا برای بیکاران آغاز شد، تعطیلات با حقوق، بیمه پزشکی ظاهر شد و دستمزدها افزایش یافت.

تغییرات در عرصه سیاسی:

• تشدید روابط بین کشورها به دلیل توسعه نابرابر پس از بحران کشورها
• در کشورهایی که مشکلات اجتماعی به ویژه حاد بود، نخبگان سیاسی رهبران مستبد احزاب فاشیست را به قدرت رساندند.
• کودتا در لتونی، استونی و یونان انجام شد
• سیستم روابط بین الملل (ورسای-واشنگتن) ترک خورد و نزدیک به نابودی بود
• غرامت آلمان ابتدا کاهش یافت و سپس به طور کامل لغو شد
• با توجه به اینکه کشورهای پیشرو غربی مواضع خود را در آلمان، ایتالیا و ژاپن تضعیف کردند، تمایل به توسعه خارجی شکل گرفت.

پس از دور شدن از پدیده های بحرانی 1933-1936، بسیاری از کشورهای سرمایه داری تنها چند سال بعد (در سال 1937) خود را در یک بحران اقتصادی جدید یافتند. بحران 1937-1938 آلمان و ایتالیا را تحت تاثیر قرار نداد، اما منجر به بدتر شدن روابط انگلیس و آلمان شد و ژاپن و ایتالیا در آن زمان تهاجم مستقیم را آغاز کردند که پیش شرط اصلی جنگ جهانی دوم شد که کمی شروع شد. بعد.

اختلال در وضعیت اقتصادی مستقر در یک کشور خاص یا در مقیاس جهانی که با کاهش شاخص های مختلف مالی و وضعیت عمومی اقتصاد مشخص می شود، معمولاً بحران نامیده می شود.

منجر به ورشکستگی گسترده شرکت ها، کاهش سطح تولید و وخامت زندگی مردم می شود.

ویژگی های اصلی بحران اقتصادی را می توان شناسایی کرد:

• کاهش تولید؛
• افزایش شدید بیکاری؛
• کاهش ارزش پول ملی؛
• عدم تعادل در حوزه های مالی؛
• عدم حفظ تعادل بین عرضه و تقاضا در روابط بازار؛
• کاهش توان پرداختی جمعیت؛
• کاهش تولید ناخالص داخلی؛
• خروج سرمایه خارجی؛
• افزایش کسری تراز پرداخت ها؛
• کاهش شدید و قابل توجه قیمت ها در صنعت مواد اولیه.

علل بحران اقتصادی به قدری متنوع است که درک منابع اولیه و پیامدهای احتمالی برای افراد غیرمتخصص دشوار است. زوال ممکن است در نتیجه یک فرآیند چرخه ای که مستلزم نوسازی و بهبود سیستم مدیریت است یا تجدید نظر و تغییر اساسی آن ایجاد شود. بنابراین، پس از بلایای طبیعی و اجتماعی، به دلیل رویدادهای نظامی که شامل یک حزب است که نقطه عطفی را در اقتصاد تجربه می کند.

اغلب اتفاق می افتد که ترکیبی از عوامل متعددی را مشاهده کنیم که متقابلاً بر کاهش شاخص های کلان اقتصادی تأثیر می گذارند. بروز بحران در یک کشور می تواند توسط عوامل خارجی و داخلی تحریک شود.

در طول تاریخ سیاره ما، بیش از یک بار شاهد نقاط عطف اقتصادی با اهمیت محلی و جهانی بوده ایم. آنها را می توان از کتاب های درسی و آرشیو کتابخانه ها مطالعه کرد. معاصران خاطرات برخی از آنها را در خاطرات خود نگه می دارند. و نسل جوان می توانند در طول سخنرانی ها در رویدادهای تخصصی در مورد آن به طور مفصل یاد بگیرند.

بازگشت به گذشته

اصطلاح "بحران" از کلمه یونانی بحران گرفته شده است. معنای آن نقطه عطف یا تصمیم معین در موقعیت مشکوک است. در زمان های قدیم فقط در پزشکی استفاده می شد و تعریف روشنی از وضعیت بیمار داشت که پس از غلبه بر آن مشخص می شد که آیا بهبود می یابد یا این بیماری سرانجام او را از بین می برد.

بنابراین می توان گفت که بحران اقتصادی نقطه عطفی است که نشان می دهد وضعیت در آینده چگونه خواهد شد. و این بستگی به ارزیابی کافی رهبری کشور از وضعیت، علل و پیامدهای احتمالی دارد. و همچنین درستی اقداماتی که برای بهبود همه شاخص هایی که از بین رفته بودند انجام دادند.

مفهوم "بحران" حدود 400 سال پیش در مورد فرآیندهایی که در جامعه رخ می دهد به کار برده شد. و تنها در قرن 19 به حوزه اقتصادی گسترش یافت.

فیلیپ کی مورخ پیشنهاد کرد که اولین بحران اقتصادی جهان در امپراتوری روم هشتاد و هشت سال قبل از دوران ما رخ داد. نزدیک به زمان ما با جغرافیای وسیعی که انگلستان، فرانسه و ایالات متحده را در سال 1825 پوشش داد. به طور همزمان به چندین صنعت گسترش یافت.

نقاط عطف در روسیه

اقتصاد روسیه بیش از یک بار در شرایط مشابهی قرار گرفته است. نمونه بارز بحران 1812-1815 است.

مورخان دلایل اصلی زیر را شناسایی کرده اند:

• مبلغ هنگفتی برای هزینه های عملیات نظامی با فرانسه ناپلئونی اختصاص داده شد.
• با ممنوعیت روابط تجاری با بریتانیای کبیر آسیب بزرگی به اقتصاد روسیه وارد شد.
• هزینه های هنگفتی برای احیای استان های غربی مورد نیاز بود، منافعی برای ساکنان شهرهای آسیب دیده از ویرانی.
• زوال مزارع دهقانی در طول جنگ میهنی.

کشاورزی بیشترین آسیب را دید. در آن زمان خانوارهای دهقانی اساس اقتصاد روسیه بودند. به همین دلیل است که ویرانی آنها عواقب سنگینی را برای اقتصاد کشور به همراه داشت. تخلیه کامل منابع مادی و نظامی، ویرانی های پس از جنگ، کل تلفات از 1 میلیارد روبل فراتر رفت. با توجه به اینکه درآمد سالانه دولت در آن زمان حدود 100 میلیون روبل بود، این مبلغ به سادگی بسیار زیاد بود. مورخان همچنین گواهی می دهند که به منظور کاهش بیشتر شاخص های اقتصادی، اطلاعات فرانسه روبل های کاغذی تقلبی وارد کرده است.

منشور تعرفه 1810 روسیه را در آن زمان از فروپاشی در حوزه مالی و اقتصادی نجات داد. او توانست از حجم غالب صادرات کالا نسبت به محصولات وارداتی اطمینان حاصل کند. کمک های مالی از انگلستان حمایت قابل توجهی برای حل معقول وضعیت فعلی فراهم کرد.

روند بحران در روسیه نیز در سال 1899 مشاهده شد. شروع آن بر صنعت سبک تأثیر گذاشت و به صنایع سنگین گسترش یافت. سپس حدود 3 هزار شرکت ورشکست شدند. تولید ناخالص نفت کاهش یافت و تولید کالسکه و لوکوموتیوهای بخار به نصف کاهش یافت. بحران آن زمان به آرامی به یک رکود برای کشور ما تبدیل شد که تنها در سال 1909 به پایان رسید. روسیه در تلاش برای افزایش بهره وری نیروی کار در این مدت، موفق شد شرکت های خود را از نظر فنی مجدداً تجهیز کند. بنابراین، تعداد مناسبی از مردم دوباره فرصت کار و کسب درآمد را دریافت کردند.

روسیه در سال 1998 به حالت پیش فرض درآمد. اوراق قرضه دولتی کاهش یافت و نرخ برابری روبل تنها در 6 ماه سه برابر کاهش یافت.

این بحران ها، همراه با بحران جهانی که در سال های 2008-2009 به روسیه وارد شد، یک انگیزه مشترک دارند - کاهش قیمت نفت. صنعت اصلی که سود را برای دولت فراهم می کند در رنج است. حتی بحران طولانی‌مدت کنونی که در طول سال‌های 2014-2015 ادامه دارد و در سال 2016 خودش را نشان داده است، همین دلیل را دارد. البته شرایط فعلی با کاهش حتی اندک تولید و کاهش نرخ رشد اقتصادی تشدید می شود. این تا حد زیادی به دلیل تحریم هایی است که برخی کشورها علیه روسیه اعمال کرده اند.

و اگر در سال 1998 در شرایط مشابه اصلاحات سختی برای کشور به پایان رسید و بسیاری از دولت ها و بنیادهای بین المللی به خروج از رکود کمک کردند، امروز وضعیت متفاوت است. اصلاحات مهمی در راه است و بسیاری از کشورهای شریک سابق با روسیه بیش از حد با دقت رفتار می کنند.

چگونه می توانم به شما کمک کنم؟

بدون شک برون رفت از بحران اقتصادی یک فرآیند برق آسا نیست. این امر مستلزم برخورد همه جانبه رهبری کشور با مشکل و اتخاذ مسئولانه بسیاری از تصمیمات است. افراد زیادی هستند که چنین رویدادی و جستجوی سازش یا راه حل های ریشه ای برای مشکل، کار روزمره آنهاست. و هنگامی که هرکسی به کار خود فکر می کند، مطمئناً همه چیز در نهایت به بهترین شکل ممکن حل می شود.

دانستن حقیقت اثبات شده علمی تأثیر خلق و خوی روانی جامعه بر طول مدت بحران، شکل بحران و پیامدهای آن برای شهروندان عادی جالب و مهم خواهد بود. رفتار شما به همان اندازه می تواند هم «محرک» و هم «مکانیسم آرام بخش» برای اقتصاد کشور باشد. بنابراین، نیازی به یک بار دیگر هیاهو، کاشت سردرگمی و ایجاد وحشت در بین هموطنان نیست. نگرش آرام و متعادل به زندگی، روابط خوب با مردم می تواند نقش مهمی در حل و فصل وضعیت دشوار داخل کشور داشته باشد.

دکترای علوم اقتصادی I. OSADCHAYA.

(این کار با حمایت مالی بنیاد علمی دولتی روسیه (بنیاد علوم دولتی روسیه) در چارچوب پروژه شماره 06-02-02043a "اقتصاد در حال گذار روسیه در آینه تفکر اقتصادی جهان" انجام شد.)

واسیلی کاندینسکی آهنگ سال 1917 خود را «گرگ و میش» عنوان کرد.

1. سپرده گذار پول را به بانک تحویل می دهد. 2. سهم شما - سپرده را می گیرد. اگر سود سپرده ها از سپرده ها بیشتر شود، اولین دوره مشکلات نقدینگی رخ می دهد. 3. وام گیرنده وام دریافت می کند.

این نمودار اقدامات اصلی دولت را نشان می دهد که از سیستم مالی کشور حمایت می کند.

نمودار پرداخت بدهی خارجی شرکت ها، از جمله بهره (روسیه) را نشان می دهد.

اینگونه بود که شاخص های بورس های روسیه (بورس ارز بین بانکی مسکو - MICEX و سیستم معاملاتی روسیه - RTS) طی سه ماه تغییر کرد.

امروزه اقتصاد کشورهای توسعه یافته (که معمولاً آنها را پساصنعتی می نامند) در اثر ضربات یک بحران شدید مالی متزلزل می شود که از نظر مقیاس و مخرب با بحران 1929-1933 قابل مقایسه است - به عنوان "بزرگ" در تاریخ ثبت شد. افسردگی". در طول سال های گذشته، به نظر می رسد که این کشورها زرادخانه ای از وسایل را به دست آورده اند که کاملاً قادر به محافظت از آنها در برابر چنین بدبختی هایی هستند. و در واقع هیچ بحران عمیقی در پنجاه سال پس از جنگ در کشورهای توسعه یافته وجود نداشت. رکود در نرخ رشد، رکود و ترکیدن حباب در بازارهای مالی وجود داشت. درست است که بحران های جدی در کشورهایی که به سرعت در حال رشد بودند رخ داد و این غول های فراصنعتی بودند که باید آنها را نجات می دادند. اما چنین فجایعی که این کشورهای خاص در حال حاضر تجربه می کنند هرگز اتفاق نیفتاده است. وخامت اوضاع مستلزم مداخله فعال و غیرمتعارف دولت بود.

بحران مالی جهانی 2007-2008 …

سال 2007 به نقطه شروع بحران تبدیل شد که در ابتدا به عنوان یک رویداد کاملاً آمریکایی تلقی می شد (در بازار وام مسکن این کشور رخ داد) و به نظر نمی رسید تهدیدی برای سایر اقتصادها باشد. با این حال، سیر وقایع، مانند یک اثر دومینو، شروع به کشاندن هر چه بیشتر ساختارهای مالی جدید به مدار بحران نوظهور کرد و شخصیتی جهانی پیدا کرد که به طور جدی مشکلات مالی، قبل از هر چیز، کشورهای فراصنعتی را تشدید کرد. یکی از محققان آمریکایی M. Spelman خاطرنشان می کند: "بحران امروز اولین بحرانی است که منشأ آن نه در کشورهای در حال توسعه، بلکه در کشورهای توسعه یافته است."

این امر آن را بسیار متفاوت از بحران هایی می کند که به طور دوره ای به کشورهای تازه صنعتی شده جهان که به سرعت در حال رشد هستند در دهه 1990 رخ می دهد. (بحران مکزیک 1994-1995؛ بحران برزیل 1998-1999؛ مجموعه ای از بحران های آسیایی 1997-1998 که تایلند، اندونزی، فیلیپین و کره جنوبی را تحت تاثیر قرار داد. پیش فرض 1998 در روسیه از همین سری بود. سپس کشورهای فراصنعتی بودند. غرب به همراه سازمان های بین المللی، در درجه اول صندوق بین المللی پول، با تزریق های مالی ده ها میلیارد دلاری به این کشورها کمک کردند. اکنون قربانیان این بحران کشورهایی هستند که دارای اقتصاد فراصنعتی هستند.

شباهت ها و تفاوت های این بحران ها چیست؟ وجه مشترک آنها این است که همه آنها در چارچوب جهانی شدن و افزایش شدید وابستگی مالی کشورها به یکدیگر توسعه یافته اند. با این حال، بحران های مالی کشورهای در حال توسعه به سرعت به دلیل ضعف سیستم های مالی آنها است. فقدان توسعه اقتصادی، فقدان انضباط شدید مالی، کسری بودجه، استقراض های هنگفت و در نتیجه افزایش بدهی عمومی - همه اینها در نهایت باعث فروپاشی اعتماد، فروش گسترده اوراق بهادار دولتی و خصوصی و فرار سرمایه شد. اینها بحرانهای رشد مرتبط با عقب ماندگی زیرساختهای مالی در پشت توسعه اقتصاد به عنوان یک کل بود.

برعکس، بحران فراصنعتی کنونی ناشی از این واقعیت است که زیرساخت های مالی کشورهای توسعه یافته (در درجه اول ایالات متحده) با ساخت اهرام سوداگرانه و "حباب های متورم" (یعنی باد کردن مصنوعی اقتصادی) به وجود آمده است. رشد مبتنی بر عملیات سفته بازی و افزایش قیمت ها)، از توسعه واقعی اقتصاد آن فراتر رفته است. با این حال، پیامدها مانند کشورهای با رشد سریع بود: از دست دادن اعتماد به بازارهای مالی جهانی، وحشت در بورس‌ها، فرار سرمایه، فشار سپرده‌گذاران بر بانک‌ها و سقوط بزرگترین بانک‌ها. نقطه شروع فاجعه این بار توسعه یافته ترین اقتصاد جهان بود.

این بحران، دولت‌های ایالات متحده و دیگر کشورهای فراصنعتی را مجبور کرد تا از بسیاری از اقدامات غیرمتعارف نجات اقتصادی، از جمله ملی‌سازی و بازخرید اوراق بهادار ورشکسته، استفاده کنند و نه تنها به سیاست‌های اثبات‌شده اقتصاد کلان روی آورند، بلکه روش‌های واقعا مؤثر همکاری بین‌المللی را ایجاد کنند. بین دولت ها و بانک های مرکزی

رکود بحران بعدی در کشورهای فراصنعتی، که در سال 2007 آغاز شد، در ابتدا نگرانی زیادی ایجاد نکرد: مانند قبل، به ویژه در کشورهای اتحادیه اروپا، نرخ رشد کاهش یافت. اقدامات واکنش تثبیت اقتصاد کلان با ابزارهای نظارتی اصلی آن - مکانیسم های بودجه ای و پولی - معمول بود. درست است، آنها باید در شرایط یک تهدید تورمی احیا شده استفاده می شدند. برای سال‌ها پس از بحران نفتی دهه 70، همه کشورهای فراصنعتی نرخ تورم نسبتاً پایینی داشتند که از 2 تا 3 درصد در سال تجاوز نمی‌کرد. با این حال، نیمه دوم سال 2007 با افزایش قابل توجه قیمت کالاهای مصرفی، ناشی از افزایش قیمت نفت (به ویژه بنزین و سایر منابع انرژی)، و همچنین افزایش قیمت جهانی محصولات غذایی همراه بود.

بنابراین، اقدامات تنظیم اقتصاد کلان اتخاذ شده به آنچه در اولویت قرار می گرفت بستگی داشت: مبارزه با تورم یا محدود کردن رکود بحران. به عنوان مثال، در کشورهای اتحادیه اروپا ترس بیشتری از افزایش تورم وجود داشت. بنابراین، در اینجا، علیرغم احتمال توسعه یک بحران، سیاست پولی با هدف سفت کردن بیشتر پیچ ها انجام شد: به عنوان مثال، در نیمه اول سال 2007، نرخ بازپرداخت بانک مرکزی اروپا از 3.5 به 4٪ افزایش یافت. (تأمین مالی مجدد به معنای بازپرداخت سرمایه استقراضی با گرفتن وام های جدید است، معمولاً با نرخ پایین تر.)

در ایالات متحده، با تهدید رکود عمیق، یعنی کاهش تولید، مقامات دولتی هم به سیاست های پولی تشویقی و هم به اقدامات بودجه ای محرک روی آوردند. از سپتامبر 2007، فدرال رزرو بارها نرخ بازپرداخت را کاهش داده است و آن را تا پایان سال 2008 به 2 درصد رسانده است. و در تلاش برای تثبیت بازار وام های رهنی، نرخ ذخیره شرکت های بزرگ املاک را کاهش دادند. در همان زمان، دولت تصمیم به یارانه به تقاضای خصوصی گرفت: از بسته 168 میلیارد دلاری یارانه اقتصادی، مقرر شد 100 میلیارد دلار برای افزایش درآمدهای طبقه متوسط ​​به منظور افزایش تقاضای مصرفی و مابقی برای کمک به خرده‌ها اختصاص یابد. و کسب و کارهای متوسط

با این وجود، بحران غیرعادی بود و به یک بحران مالی جهانی با ابعاد بی‌سابقه تبدیل شد. بگذارید فقط مهم ترین قسمت های استقرار آن و آن "عملیات نجات" را که دولت های کشورهای توسعه یافته شروع به انجام شتابزده کردند، فهرست کنیم.

انگیزه اولیه برای توسعه آن وضعیت زیر در بازارهای املاک و مستغلات در ایالات متحده بود. بهبود اقتصادی که پس از بحران 2001-2003 رخ داد، بانک‌های وام مسکن را به سمت گسترش پرخطر وام‌های رهنی برای وام‌گیرندگان غیرقابل اعتماد و «مشکل» سوق داد. هدف از این مرحله گسترش بازارها برای شرکت های ساختمانی با رشد سریع است. بنابراین، اگر در سال 2001 سهم وام‌های درجه دوم (وام‌های فرعی) 9 درصد از کل وام‌ها و سهم وام‌های عادی 57 درصد بود، در این صورت تا سال 2005 وضعیت به‌شدت تغییر کرده بود: سهم اولی به 20 افزایش یافت. ٪، و دومی به 35٪ کاهش یافته است. و بر اساس این وام‌های مسکن، هرم‌های تریلیون دلاری از دارایی‌های ثانویه (مشتقات) رشد کردند که توسط بانک‌های کشورهای دیگر خریداری شدند که وجوه بسیار قابل توجهی را در این اوراق بهادار به ظاهر بسیار مطمئن و سودآور سرمایه‌گذاری کردند. در نتیجه، بحران وام مسکن که در ایالات متحده آغاز شد، زنجیره ای از عدم پرداخت و ورشکستگی را به وجود آورد که نه تنها در سراسر کشور، بلکه فراتر از مرزهای آن گسترش یافت. بحران نقدینگی (یعنی کمبود شدید ابزار پرداخت برای پرداخت بدهی ها و حفظ عملکرد طبیعی اقتصاد) بانک ها و کشورهای بیشتری را تحت تأثیر قرار می داد. (نمودار بالا نحوه وقوع بحران نقدینگی را نشان می دهد.)

تا سپتامبر سال جاری، سه بانک از پنج بانک سرمایه‌گذاری پیشرو در ایالات متحده، از جمله بزرگترین بانک Lehman Brothers، ورشکست شدند. دو شرکت بزرگ وام مسکن، Fannie Mae و Freddie Mac، در آستانه ورشکستگی قرار دارند و نیمی از کل بدهی های وام مسکن در کشور را تشکیل می دهند. دولت آمریکا مجبور شد آنها را تحت کنترل درآورد و در واقع آنها را ملی کند. کل مدیریت ارشد شرکت های ورشکسته مجبور به استعفا شدند. هزینه این عملیات به گفته کارشناسان بین 25 تا 100 میلیارد دلار بوده است. (ناگفته نماند که بحران وام مسکن صدها میلیارد دلار برای سرمایه گذاران و مصرف کنندگان هزینه داشته است).

آنچه در پی آن انجام شد یک عملیات کاملا غیرعادی بود. پس از بحث‌های فراوان، کنگره آمریکا قانونی را تصویب کرد که به موجب آن ۷۰۰ میلیارد دلار به خزانه‌داری برای بازخرید اوراق بهادار با پشتوانه وام مسکن و سایر دارایی‌های آسیب‌دیده از بانک‌های بزرگ و سایر مؤسسات مالی، از جمله بانک‌های غیر مقیم با فعالیت‌های قابل توجه در ایالات متحده، اختصاص داد. مقدار بسیار زیاد است: به هر حال، 700 میلیارد دلار 5 درصد تولید ناخالص داخلی ایالات متحده است، مبلغی 1.5 برابر بیشتر از بودجه دفاعی این کشور. همچنین به معنای افزایش بدهی عمومی به 82 درصد تولید ناخالص داخلی است.

در ماه سپتامبر، بحران مالی اروپا و ژاپن را درنوردید. مشکلات مالی جدی نیز در روسیه به وجود آمد. همه بازارهای سهام در تب و تاب بودند. پس از ورشکستگی، دولت انگلیس مجبور شد یکی از بزرگترین بانک های کشور، Bradford & Bingley را ملی کند. کشورهای بنلوکس منابع مالی خود را برای نجات یکی دیگر از بانک های بزرگ بلژیکی به نام فورتیس جمع کردند. همین مشکلات در آلمان نیز به وجود آمد، جایی که یکی از بزرگترین وام دهندگان این کشور، Hypo Real Estate، با بحران نقدینگی مواجه شد که دولت آلمان به همراه کنسرسیومی از بانک های بزرگ، مبلغ قابل توجهی را برای پس انداز آن اختصاص داد.

برای کاهش مشکلات نقدینگی، گروهی از بانک‌های مرکزی (متشکل از بانک مرکزی اروپا (ECB)، بانک‌های انگلیس، کانادا، ژاپن، سوئیس و فدرال رزرو آمریکا) تصمیم گرفتند بیش از 640 میلیارد دلار تخصیص دهند. گام جدی بعدی آنها کاهش یکباره نرخهای تامین مالی مجدد به میزان 0.5٪ است: در ایالات متحده - از 2 به 1.5٪. در منطقه یورو - از 4.25 تا 3.75٪؛ در انگلستان - از 5 تا 4.5٪.

نشست اضطراری کشورهای اتحادیه اروپا را باید گامی جدید برای نجات نظام مالی کشورهای اروپایی تلقی کرد که در آن تصمیم برای هماهنگی اقدامات همه دولت‌های کشورهای منطقه یورو (و همچنین انگلیس) و بانک‌های مرکزی آن‌ها گرفته شد. رهبری بانک مرکزی اروپا دولت های کشورهای پیشرو اروپایی از تخصیص مبالغ بسیار هنگفت (1.3 تریلیون یورو) برای نجات مهم ترین مؤسسات مالی خبر داده اند که عملکرد اقتصاد هر یک از این کشورها به کار آنها بستگی دارد. علاوه بر این، فرض بر این است که هر یک از کشورهای شرکت کننده بسته به شدت شرایط، از بودجه تخصیص یافته به صلاحدید خود استفاده خواهند کرد. در همان زمان، همه متفق القول بودند که دولت خط مشی ملی کردن بانک‌های مشکل‌دار را در پیش نخواهد گرفت، بلکه سهام کاهش‌یافته آنها را خریداری خواهد کرد.

هم در آمریکا و هم در اروپا، مشکلات در بخش واقعی اقتصاد آغاز شد. بر اساس پیش بینی های صندوق بین المللی پول، در سال 2009 رشد تولید ناخالص داخلی در ایالات متحده تنها 0.1 درصد خواهد بود، در کشورهای اروپایی تقریباً به همین میزان است و حتی انتظار می رود که رشد کمی در انگلستان کاهش یابد.

زمان نشان خواهد داد که همه این اقدامات حمایتی دولت، که از نظر مقیاس تنها با آنچه دولت ها در طول رکود بزرگ 1929-1933 انجام دادند، قابل مقایسه است، تا چه اندازه تأثیر خواهد داشت. اما امروزه، بسیاری از رهبران مالی و سیاسی جهان به طور فزاینده ای در مورد نیاز به اصلاح اساسی سیستم مالی جهانی صحبت می کنند، که باید واقعیت های جهان جهانی شده قرن بیست و یکم را منعکس کند. ناهماهنگی کامل سیستم مالی با واقعیت های کنونی به ویژه در این واقعیت آشکار می شود که کشورهای در حال توسعه ذخایر مالی قابل توجهی انباشته کرده اند و به کشورهای توسعه یافته طلبکار شده اند. نقش ها تغییر کرده است.

بحران و روسیه

اقتصاد روسیه بلافاصله مشکلات بحران را احساس نکرد. در تابستان 2008، ما شنیدیم که کارشناسان می‌گویند ما از این بحران نمی‌ترسیم. بنابراین، در ماه ژوئیه، رئیس بانک توسعه و امور اقتصادی خارجی (Vnesheconombank - VEB) V. Dmitriev در یکی از مقالات خود در مجله Expert نوشت: "روسیه خود را نسبتاً از بحران مالی منزوی یافت ، که فقط یک غیر مستقیم داشت. از طریق کانال‌های محدود کردن وام‌های خارجی تاثیر می‌گذارد. درست است، نویسنده در ادامه نوشت، "بحرانی که رخ داده هشداری برای آینده است."

و این آینده دیری نپایید که رسید. دقیقاً نیم ماه بعد، همان مجله با هشدار گزارش داد که بحران از قبل با کاهش هجوم سرمایه به کشور، کاهش نقدینگی داخلی و کاهش سریع سودآوری تجارت روسیه در پس‌زمینه اقتصاد ما ضربه زده است. تورم شعله ور اثرات منفی مانند گلوله برفی رشد کرد. دو شرایط اوضاع را تشدید کرد. از یک طرف، افراد غیر مقیم به سرعت شروع به برداشت سرمایه خود از بازارهای پول روسیه کردند (در خود کشورهای سرمایه گذار پول مورد نیاز بود)، و از طرف دیگر، دسترسی به وام های غربی کاهش یافت که به دلیل نرخ بهره پایین تر از در داخل کشور، شرکت‌های ما از جمله بانک‌ها با تمام توان استفاده کردند. هیچ راهی برای پرداخت بدهی های کلان انباشته وجود نداشت (بدهی خارجی بانک ها و شرکت ها در این زمان بالغ بر 500 میلیارد دلار بود که 30 میلیارد دلار آن بدهی کوتاه مدت بود).

بحران نقدینگی شروع به توسعه کرد و بورس ها به وحشت افتادند. از ماه سپتامبر کاهش تقریباً مداومی در شاخص های سهام در هر دو بازار سهام ما (MICEX و PTC) وجود داشته است. طی ماه های شهریور و مهر، معاملات در بورس ها به حالت تعلیق درآمد و سپس بازگشایی شد تا از شدت شور و هیجانی که به موج های وحشت فروش و دامپینگ انبوه سهام افت ارزش دامن می زد، کاسته شود.

لازم بود عملیات امداد و نجات مشابه آنچه توسط دولت های کشورهای توسعه یافته انجام می شود آغاز شود. از اواسط شهریورماه، بانک مرکزی و وزارت دارایی اقداماتی را برای پمپاژ وجوه به سیستم بانکی انجام دادند. تصمیم وزارت دارایی برای تخصیص سپرده های بودجه به مبلغ 1.1 تریلیون روبل به سه بانک مهم سیستمیک - Sberbank، Vneshtorgbank و Gazprombank از اهمیت زیادی برخوردار بود. در همان زمان، بانک مرکزی نرخ کمک به صندوق های ذخیره اجباری (RMF) را کاهش داد و نرخ بهره وام های خود را کاهش داد. گمان می رود این اقدامات حدود 300 میلیارد روبل به سیستم بانکی اضافه کرده است.

در ابتدای مهرماه پیامی مبنی بر تزریق غول پیکر جدید به سیستم بانکی کشور منتشر شد. بر اساس تصمیم رئیس جمهور که پس از دیدار با اقتصاددانان برجسته دولتی اتخاذ شد، برای مدتی تا سال 1398 از بانک مرکزی وام های تبعی به وی تعلق گرفت - نمودار صفحه قبل را ببینید. (اجازه بدهید توضیح بدهم: وام تبعی وامی است که توسط یک موسسه اعتباری برای مدت حداقل 5 سال جذب می شود که قبل از پایان مدت قرارداد نمی تواند توسط طلبکار مطالبه کند.) این وجوه بین Sberbank (500) توزیع می شود. میلیارد روبل)، Vneshtorgbank (200 میلیارد روبل)، Vnesheconombank (50 میلیارد روبل) و Rosselkhozbank (25 میلیارد روبل). به 50 میلیارد دلاری که بانک مرکزی به منظور تامین مالی بدهی شرکت‌های موظف به بازپرداخت فوری بدهی‌های خارجی در ون‌شاکون بانک (VEB) می‌گذارد، سپرده‌های صندوق رفاه ملی به مبلغ 450 میلیارد روبل نیز باید اضافه شود.

ما البته در مورد هیچ شرکتی که بخواهد وام بگیرد صحبت نمی کنیم. انتخاب بر اساس اصول سختگیرانه است. من به آنها اشاره می کنم: "شرکت وام گیرنده باید فعالیت های اصلی خود را در قلمرو روسیه در بخش واقعی اقتصاد انجام دهد. چنین فعالیت هایی باید یا برای اقتصاد منطقه و یا برای صنایع استراتژیک مهم باشد. فقط آن دسته از وام هایی که برای اجرای پروژه های سرمایه گذاری یا کسب دارایی در روسیه جذب شده اند، بازپرداخت می شوند. و در نهایت، به آن دسته از شرکت‌هایی که به طور مستقل تأمین مالی مشترک را جذب می‌کنند و ریسک‌هایی را با دولت به اشتراک می‌گذارند، کمک خواهد شد.»

همچنین بانک مرکزی حق اعطای وام بدون وثیقه را برای مدت حداکثر شش ماه به بانک های تجاری با رتبه اعتبار بالا دریافت کرد. هدف از این گام، تسهیل وضعیت بانک‌های کوچک و متوسط ​​است که به مشاغل کوچک و متوسط ​​وام می‌دهند.

در میان آخرین تصمیمات برای مقابله با بحران مالی، شایان ذکر است که: فرض بر این است که کاهش ارزش سهام برخی از شرکت های مهم برای کشور (عمدتاً دولتی) مانند اروپا با پول عمومی خریداری شود. در توافق با این شرکت ها). با این حال، کارشناسان خاطرنشان می کنند، این "نه به معنای ملی شدن است، چه بیشتر به معنای بازگشت به سوسیالیسم."

در همان زمان، در تلاش برای اطمینان بخشیدن به سپرده گذاران عادی بانکی، قانونی تصویب شد که مبلغ سپرده بیمه شده را از 400 به 700 هزار روبل افزایش داد (به هر حال، اقدامات مشابهی در سایر کشورهای آسیب دیده از بحران انجام شده است).

بحران شروع به تأثیرگذاری بر اقتصاد واقعی و سطح اشتغال کرد. ممکن است مشکلاتی در ساخت و ساز، تجارت و بخش خدمات ایجاد شود. بسیاری از شرکت های روسی در حال برنامه ریزی برای کاهش کارکنان به طور متوسط ​​10-15٪ هستند. همانطور که در غرب، بسیاری از شرکت‌های خودروسازی ما به تازگی شروع به بازگرداندن تولید خود از خرابه‌ها کرده‌اند، کار خود را متوقف کردند. پیش بینی می شود که نرخ رشد تولید ناخالص داخلی پیش بینی شده برای سال 2009، بر اساس خوش بینانه ترین برآوردها، از 6.7 به 5.5 درصد کاهش یابد (تخمین صندوق بین المللی پول). با این حال، کارشناسان هوشیارتر معتقدند که این رقم به طور قابل توجهی کمتر خواهد بود.

مشکل اصلی اکنون این است که چگونه می توان وام ها را به بخش واقعی اقتصاد هدایت کرد، از کاهش تولید جلوگیری کرد و علاوه بر این، از اجرای برنامه هایی که قبلاً توسط دولت ترسیم شده است اطمینان حاصل کرد. کارشناسان معتقدند که مهمترین چیز در اینجا کاهش مالیات بر شرکت ها (به ویژه مالیات بر ارزش افزوده) و مسدود کردن تعرفه های انحصارات طبیعی است.

در "عملیات نجات" با هدف غلبه بر بحران مالی فعلی، ما یک مزیت مهم داریم که در طول نکول سال 1998 نداشتیم. اینها به اصطلاح "بالشتک های ایمنی" هستند که در طول سال های رشد سریع قیمت نفت و نرخ رشد بالای تولید ناخالص داخلی در دهه گذشته ایجاد شده اند. ما اول از همه در مورد یک صندوق تثبیت صحبت می کنیم که برای محافظت از اقتصاد کشور از نوسانات قیمت نفت طراحی شده است - قانون این صندوق پس از بحث های فراوان در سال 2003 تصویب شد. علاوه بر این وظیفه اصلی، صندوق در نظر گرفته شده است تا به عنوان ابزاری قابل اعتماد برای عقیم سازی پول مازادی که در قالب جریان دلارهای نفتی به کشور وارد می شود، زمانی که قیمت نفت از یک مقدار آستانه بالاتر می رود، عمل کند.

با گذشت زمان تصمیم بر آن شد که آن را به دو بخش صندوق نسل های آینده (خود صندوق تثبیت) و صندوق رفاه ملی تقسیم کنیم که هدف اصلی آن تثبیت سیستم بازنشستگی از جمله پوشش کسری صندوق بازنشستگی است. فدراسیون روسیه. این صندوق که در حال حاضر 2.3 درصد از تولید ناخالص داخلی است، برای حل مشکلات بحران مالی شروع به "بازگشایی" کرد.

یکی دیگر از "بالشتک های ایمنی" حجم قابل توجهی از ذخایر طلا و ارز است. در حال حاضر (با وجود مقداری کاهش به دلیل انجام عملیات بانک مرکزی برای حفظ نرخ ارز ملی در پس زمینه خروج سرمایه و تضعیف روبل)، همچنان به رقم قابل توجهی بالغ بر 500 میلیارد دلار می رسد.

در مورد نقش دولت در اقتصاد بازار

بنابراین، دولت‌های کشورهای آسیب‌دیده از بحران کنونی به طور فزاینده‌ای «عملیات نجات» را برای خروج از آن انجام می‌دهند. بحث های طولانی مدت در مورد اینکه آیا دولت باید در فعالیت های سازوکار اقتصادی دخالت کند یا نه مدتی است که متوقف شده است. هم طرفداران مقررات دولتی و هم مخالفان آن در غرب و اینجا امروز، بیش از هر زمان دیگری، اتفاق نظر دارند - لازم است مداخله شود، و هر چه زودتر و در مقیاس بزرگتر، بهتر است. موقعیت عقب نشینی کرده است: آنها می گویند بازار همه چیز را در جای خود قرار می دهد. در واقع، دولت، حتی در یک اقتصاد بازار که به طور معمول کار می کند، کارکردهای اساسی دارد که به طور جهانی به رسمیت شناخته شده است.

ر. ماسگریو، اقتصاددان آمریکایی، یکی از کارشناسان اصلی در توسعه نظریه ای که نیاز به مداخله دولت در حوزه های خاصی از اقتصاد را اثبات می کند، می نویسد: «یک مکانیسم بازار نمی تواند همه کارکردهای اقتصادی را انجام دهد. سیاست عمومی برای مدیریت، تعدیل و تکمیل جنبه های خاصی از آن ضروری است. درک این واقعیت مهم است زیرا به این معنی است که اندازه مناسب بخش عمومی عمدتاً یک موضوع فنی است تا ایدئولوژیک.

نکته آخر به ویژه مهم است: حضور یک بخش دولتی (یا عمومی) به غلبه برخی احزاب در دولت یا به غلبه ایدئولوژی اصلاح طلب یا محافظه کار بستگی ندارد. همانطور که عمل نشان داده است، ما فقط می توانیم در مورد مقیاس این بخش، در مورد اشکال و روش های مداخله دولت صحبت کنیم. بگذارید به طور خلاصه در مورد آنها یادآوری کنم.

کارکردهای اقتصادی و اجتماعی دولت با توسعه نیازهای یک سیستم بازار متمدن، تضمین آزادی رقابت و مشارکت منصفانه متولد شد. از این رو اولین کارکرد (و شاید اصلی) دولت، کارکرد قانونگذاری است که حفاظت از آزادی شخصی، مالکیت و کارآفرینی را فراهم می کند - چیزی که اساس بازار را تشکیل می دهد. به عبارت دیگر: دولت قبل از هر چیز قانون و اجرای آن است.

در مورد دخالت مستقیم دولت در زندگی اقتصادی، در کشورهای مختلف و در مراحل مختلف توسعه آنها متفاوت است. خیلی به شرایط خاص اقتصادی، شرایط و سنت های تاریخی، به ایدئولوژی غالب و احزاب در قدرت بستگی دارد. با این حال، مناطقی از بازتولید اجتماعی وجود دارد که در آن بازار آشکارا نیازهای جامعه را برآورده نمی کند یا مشکلات اجتماعی را تشدید می کند - به اصطلاح "شکست های بازار". در چنین مواردی، دولت کارکردهای ویژه ای را به دست می آورد - از ملی شدن کامل تا کنترل دولتی (یا مشارکت با شرکت خصوصی). این مناطق عبارتند از:

تولید "کالاهای عمومی"؛ ویژگی اصلی آنها مصرف مشترک (دفاع، اجرای قانون، تا حد زیادی آموزش، ساخت ساختمان های عمومی، تامین آب، جمع آوری زباله و غیره) است.

حفاظت از جامعه در برابر "اثرات خارجی" فعالیت های بازار (در درجه اول حفاظت از طبیعت، هوا و محیط های آبی).

تنظیم تولید در صنایعی که شرایط «انحصار طبیعی» ایجاد می شود (تولید و توزیع برق، مخابرات، حمل و نقل، ارتباطات، تامین آب و غیره).

اصلاح پیامدهای نامطلوب اقتصاد بازار که منجر به نابرابری اجتماعی، بیکاری و فقر می شود.

تثبیت اقتصاد با کمک ابزارهای سیاست گذاری کلان اقتصادی که برای نجات آن از رکودهای بحرانی و افزایش قیمت تورمی طراحی شده است.

دولت، با تکمیل و بهبود بازار، اصلاح برخی از «شکست‌های» آن، همگام با آن کار می‌کند. همین همزیستی بود که سرمایه داری را از رکود بزرگ 1929-1933 بیرون کشید. این کارکردها مکمل ضروری سیستم بازار هستند. فقط با هم آنها چیزی را تشکیل می دهند که اکنون نه فقط اقتصاد بازار، بلکه یک اقتصاد مختلط متمدن نامیده می شود.

با این حال، مداخله دولت نیز دارای معایبی است (به قیاس با "شکست های بازار" آنها را "شکست های دولت" می نامیدند). این شامل افزایش بار مالیاتی است که تأثیر منفی بر انگیزه های تولید و نیروی کار و افزایش هزینه های دولت دارد. دخالت بیش از حد دولت، مبارزه گروه‌های ذینفع را برای منافع خود تحریک می‌کند ("رانت سیاسی")، که باعث افزایش کسری بودجه می‌شود. و گسترش بخش عمومی - اغلب بی‌سود یا بی‌اثر - رقابت‌پذیری کشور را کاهش می‌دهد. هیپرتروفی دستگاه دولتی و رشد بوروکراسی آن را بی‌حرکت، غیرفعال می‌کند و بیشتر برای خودش کار می‌کند تا برای اقتصاد. (مجله به تفصیل در مورد نقش دولت در اقتصاد بازار در شماره 6، 2006 صحبت کرد)

با فهرست کردن مسئولیت‌های دولت در تنظیم اقتصاد بازار، آخرین موردی که نام بردم عملکرد تثبیت اقتصادی بود که برای هموار کردن یا جلوگیری از نوسانات دوره‌ای، محافظت از آن در برابر بحران‌ها و موج‌های تورمی طراحی شده است. دولت های کشورهای توسعه یافته این وظیفه را از طریق سیاست های کلان اقتصادی انجام می دهند. ابزارهای نظارتی اصلی آن مکانیسم های بودجه ای و پولی است. با این حال، تحت تأثیر فرآیندهای جدید در جهان، تغییرات قابل توجهی در استفاده از آنها (و همچنین در توجیه نظری آنها) رخ داده است. در شرایط جهانی شدن، وابستگی متقابل کلی اقتصاد هر یک از کشورها، مشکل مدیریت بحران را پیچیده می کند. وجود بازارهای جهانی سرمایه (زمانی که سرمایه می تواند به راحتی به کشوری سرازیر شود و به همین راحتی از آن خارج شود) از اقداماتی برای تثبیت اقتصاد در هر کشور بدون توجه به سایر کشورها جلوگیری می کند.

جهانی شدن پس از به وجود آمدن پیوند و وابستگی متقابل اقتصادهای جهان، نیازمند ابزارهای جدیدی برای تنظیم اقتصاد کلان - عمدتاً هماهنگی در سطح دولت‌ها، بانک‌های مرکزی و مؤسسات بین‌المللی است. اما از آنجایی که تفاوت در منافع و اهداف توسعه اعمال می شود، این سخت ترین و دشوارترین اجرا بود. اگرچه، زمانی که یک فروپاشی کامل تهدید می شود، هماهنگی هنوز امکان پذیر است. این اتفاق در زمان "خاموش" بحران ها در کشورهای در حال توسعه به سرعت رخ داد. در بحران کنونی نیز باید به همین هماهنگی متوسل شد.

و با این حال، بحران یک بحران است. اعتماد به راحتی از بین می رود، اما بازگرداندن آن چندان آسان نیست. نیاز به زمان، سیاست‌های مسئولانه و اقدامات مشترک دولت‌ها و بانک‌های مرکزی و توافق‌های بین‌المللی دارد. با این حال، مانند هر بحرانی، قبل از هر چیز به لطف اقدامات انجام شده توسط کل جامعه بین المللی، از جمله روسیه، غلبه خواهد شد.